市场简况：上证指数微涨0.31%，创业板指涨0.2%，两市总成交额9578亿，个股涨跌家数比为3077：1714，其中有55只个股涨幅超过9%，有9只个股跌幅超过9%。

指数观点：大盘继续震荡整理，逐步向强势线靠拢，想要启动新行情。

创业板已经在反弹的路上，只不过节奏是缓慢的！

其实最近指数的参考意义真的很小，指数没怎么动，但科技股却非常活跃。科技股的赚钱效应非常强。今天科技股又霸榜了。

CPO概念涨9.17%，算力概念涨4.99%，东数西算涨4.18%，AI训练涨4.47%，光通信涨4.12%，AIGC概念涨3.96%等等。

今天科技股的大涨给人的感觉是有点进入狂欢阶段。基本上能想得到的以及可能涉及到的各个细分领域，都被市场进行了深度挖掘。

AI+影视，辅助创作、降本增效、提升视觉体验。于是上海电影、光线传媒、百纳千成等最近是持续大涨。

AI+教育，辅助学习、巩固训练、获取知识。科大讯飞、焦点科技、盛通股份等大幅优势。

AI+游戏，辅助制作，体验感提升，进入沉浸式状态加速。昆仑万维、顺网科技、三七互娱等大涨。

AI+电商，新型个性化营销、降低内容边际产出成本。联络互动，吉宏股份，天下秀，元隆雅图等大涨。

AI+建筑，设计绘图效率提升，成本大幅降低，华阳国际、华设集团等涨停。

AI硬件GPU算力，中科曙光、景嘉微、青云科技、寒武纪、海光信息等大涨超7%。

高算力的基础设施之CPO、光模块，中际旭创、新易盛、光迅科技等今日涨幅超过9%。

AIGC高算力需求下的PCB--南亚新材涨11%，鹏鼎控股涨10%，沪电股份涨10%，崇达技术涨7.35%等。

高算力下的基础设施之大数据，光环新网涨16.35%，依米康涨13.62%，奥飞数据涨10.92%，优刻得涨9.25%等等。

未来随着AI算力的提升，交互式体验或将有新的进步，AI+语音、AI+VR眼镜，国光电器、创维数字、漫步者、惠威科技等涨幅均超过6%。

催化剂：近期英伟达、微软、Google等巨头相继推出了各自的AI服务，超级应用陆续出现，AI开始逐步渗透各个行业，推动新一轮产业革命。

这两天各大机构都在发相关的研报，投资者们都在疯狂的学习，二级市场这两天的疯狂演绎也应应了这点。这里我们的观点是：

新的产业革命的确开启了，科技的投资机会绝不仅止步于此，未来空间还有很大。

但短期市场情绪过于极致看好科技，且短期涨幅非常大。这里大家要适当谨慎，不要过度追涨。

投资还是要讲究节奏，因为很多投资者其实忍受的波动能力很小，稍微有回测10%或20％，基本上就会割肉，后续再反弹再上涨跟他也没有关系。

目前科技股连续大涨之后必然会有高波动，大起大落稍微没注意好节奏就很容易站在小高点，然后短期被套。

这两天其实看盘还是比较复杂心情的。虽然我们一直是配置了科技相关的一些核心品种。但面对如此的大涨，还是显得有点紧张，这波涨幅太疯狂了，不小品种都翻倍了。虽然反复提醒自己要有格局，但短期情绪的确是有点太高涨。

因此，最近我们适当挪一部分仓位到低位的成长赛道方向。这样科技股的仓位降一降成本优势非常明显，而低位的成长赛道又有补涨空间。整体持仓会比较淡定一些。

其他方面没什么，太大要说的。

一切都在向好中，看多做多。