水晶球APP 高手云集的股票社区
下载、打开
X

推荐关注更多

牛到成功工作室

20年证券投资经验,擅长把...


骑牛看熊

拥有10多年的证券从业投资...


牛牛扫板

高准确率的大盘预判。热点龙...


风口财经

重视风口研究,擅长捕捉短线...


短线荣耀

主攻短线热点龙头为主,坚持...


牛市战车

投资策略:价值投资和成长股...


妖股刺客

职业研究15年,对心理分析...


投资章鱼帝

把握市场主线脉动和龙头战法...


股市人生牛股多

20多年金融经验,工学学士...


蒋家炯

见证A股5轮牛熊,98年始...


banner

banner

A股核心指数投资价值分析

二师父定投   / 2021-01-27 14:53 发布

投资要买龙头,买核心企业,那么A股龙头宽基指数究竟谁更有投资价值呢?

 
今天对比分析纯被动上证50,深证100,沪深300。
 
上证50:沪市市值最大的50只龙头股票组成。
 
深证100:深市市值最大的100只龙头股票组成。
 
沪深300:沪深两市市值最大的300只龙头股票组成。
 
中证100:沪深两市市值最大的100只龙头股票组成。
 
上证50重仓股:贵州茅台、中国平安、招商银行、恒瑞医药、伊利股份、兴业银行、隆基股份、中国中免、中信证券、三一重工。
 
深证100重仓股:五粮液、美的集团、宁德时代、格力电器、立讯精密、东方财富、万科A、海康威视、迈瑞医疗、泸州老窖。
 
沪深300重仓股:贵州茅台、中国平安、五粮液、招商银行、美的集团、恒瑞医药、格力电器、伊利股份、兴业银行、隆基股份。
 
中证100重仓股:贵州茅台、中国平安、五粮液、招商银行、美的集团、恒瑞医药、格力电器、伊利股份、兴业银行、隆基股份。
 
近5年来上证50收益率78%,沪深300收益率72%,深证100收益率96.62%,中证100收益率85.92%。
 
从收益率对比排名如下:深证100、中证100、上证50、沪深300。
 
从这个持仓股票和收益率对比我们可以得到以下隐含信息。
 
中证100的持仓股票和沪深300相同,不同点在于中证100重仓股集中,而且重仓股权重高于沪深300同类型股票。因此我们能知道:头部企业越集中,在过去5年收益率越好。
 
那么有人可能会有疑惑,既然头部企业越集中收益率越好,上证50的收益率在过去5年并未最好,这是不是矛盾。
 
这个问题在于深市头部企业成长性普遍快于沪市企业成长性。同样为头部集中的100家企业,深证100就比中证100好。
 
通过以上分析我们可以清楚地知道,要想找到A股最好的宽基指数,以两个标准为核心,第一需要从深市的指数里面寻找,第二需要从深市里面集中度最高的指数寻找。
 
深证红利选股范围是深市A股,由深市头部40家成长企业组成,完全符合我们分析的出来的两个标准。
 
再来看过往收益率,过去5年深红利收益率146%,历史表现优于上证50、中证100、沪深300,深证100。
 
也正因此,无论是场外还是场外定投实盘深红利都是压舱配置,第一重仓,宽基指数首先相对稳定,其次相对中证500和沪深300拥有超额收益。

免责声明:本文仅为二师父投研分析,文中涉及标的非投资建议,投资有风险,入市需谨慎。