先说一下持仓，今天账户净值又回到了前期高点附近，还差30万出头一点就到了2,000万的关口。整体而言今天是一个普涨行情，这一点有点出乎意料。永太待了这么几天终于挺过来了，今天顺利涨停。我昨天之所以提永太今天如果起不来就要卖出，主要有两点第1点是仓位控制的逻辑。10月下旬的一个交易期望是非常低的，所以我们要撤出部分仓位出来避险，有避险的需求。第2点，永太科技在上周五的走势其实是非常拉跨的。因为里面的那些小机构的资金跑了一批又跑了一批。介入的深度还是非常深的，所以大机构如果要在业绩评定前稳住自己的净值的话，那肯定会在这几天动手，他不会等到快要业绩评定的那几天你再去拉，那个时候被捅刀子的概率更大，这就是我昨天说永太如果今天不拉升就可以走了的逻辑。除了锂电外芯片今天的表现也是非常抢眼的。这个逻辑其实就是大水漫灌下的成长股首先享受放水的溢价。

今天早上晨会的时候，跟负责宏观的同事碰了一碰，他对美国还有日本的放水行为是自由乐观的态度的同时，央妈也罕见的没有提一些收缩性的文字，也就导致了市场对接下来的货币宽松的整个环境还是比较认可的，同时外围在大放水的前提下。必然会导致硬通货被推高，而什么是硬通货？很明显的资源，资源就是硬通货。特别是现在非常紧俏的锂电资源，这也是今天锂电继续疯涨的主要逻辑，而在资源之后成长股就是大放水的环境下直接受益标的。这一切的一切背后的本质都是外围在放水，我们接下来也是有可能继续放水的，所以市场对整个货币的松紧度是保持非常乐观的态度的。

但是还是回归到概率。大家认为11月下旬指数还能涨多少？或者是跌多少？尽管外围氛围这么宽松，但这些宽松都已经是明牌落地了，那接下来大家想一想还有什么消息可以驱动着这些赛道股跟中小盘个股继续往前冲扛着公募的换仓的压力继续往前冲。我认为这可能性是微乎其微的，最后还是会回归到概率以及交易期望的问题上来。

所以这次。行情既然涨上来，那我们就选择稍微再多拿一会儿，但在此同时我们依然要保持对行情的警惕。这一点是非常重要的。在对整体仓位控制这个角度而言，我依然保持昨天的观点，我的观点并没有因为消息或者是行情的变动有所影响。因为我觉得11月下旬就算我们观点看错了，那顶多就是少赚一些钱。保守并不会让我们亏钱。毕竟市场它不是明天就会关门的。我在这个市场中交易了10多年，见过很多高手，但很多都像流星一样一闪而逝。有一些我跟他们关系挺好，酒后也会调侃几句，很多人最后成为流星的本质，就是没有做好风险控制。好的风控可能会让你在某一时间段少赚一部分钱，但从长期来看他像是一道锁，能锁住你长期的利润。让你长期的一个包括胜率也好，还有资金曲线也好，都保持一个非常好的状态，这是风险控制的核心。我不能说因为行情好，我就整个风控都不要了。万一。黑天鹅或者灰犀牛发生了怎么办？而且像当下这个环境。大的概率是向下的，你不能因为一天的或者两天的上涨，你就。放弃了自己的交易策略。去追涨杀跌。这显然是非常赌徒化的操作。

最后说一下。接下来的操作思路，接下来整体思路上我们还是要继续保持相对保守，但落实到持仓上，我们手上的持仓全部都是成长股，那既然是成长股，我们就应该能享受到。外围放水以及我们内部放水的一个货币溢价。所以在我们方向安全的前提下，我们对于仓位的控制。就可以不用去砍掉这么多仓位，但仓位还是要继续往下降的。接下来整体的操作思路就是三安光电以及永太科技。三光电继续减仓1/3。永太科技减仓一半。

等一下还有一个展会要开，所以就用科大讯飞的语音输入快速的输入了一下，跟大家讲一下今天的情况，错别字可能有点多，请大家多多包涵，理解。