3月11日盘前早知道

1、据媒体报道，3月9日，全国人大代表、中国船舶重工集团公司第七一八所党委委员、副所长郭建增建议，在氢能产业发展过程中，提升“绿氢”制取环节的战略地位，并提供更多的政策支持。郭建增代表建议，提升“绿氢”制备产业战略地位，制定国家层面的“绿氢”制备产业专项发展规划，推进装备制造业有序快速发展。针对“绿氢”制取技术装备关键技术及材料研究和科技成果产业化应用设立科技专项，加大专项研发资金投入，支持行业企业突破“卡脖子”技术，赶超国际先进水平，实现“绿氢”制备技术完全自主化。

评：氢能是最具发展潜力的清洁能源，氢能产业发展中，氢气的制取是关键之一。目前，氢气制取技术主要有化石能源制氢、工业副产氢气回收提纯和水电解制氢。其中，化石能源制氢和工业副产氢气回收在工艺过程中碳排放量较大，不适合长期发展。而水电解制氢法整个制氢过程没有碳排放，是真正实现清洁氢气来源的“绿氢”，是能够真正助力“碳达峰”“碳中和”目标实现的制氢技术。 

相关品种：雪人股份（002639）依托先进的压缩机技术，氢能源技术和产品覆盖燃料电池空压机、氢气循环泵、水电解制氢设备、加氢站建设与成套设备、氢燃料电池电堆以及氢储能等领域；

美锦能源（000723）互动易平台表示，有计划利用风电、水电资源较丰富地区进行水电解制氢。

2、据悉，本周玻纤直接纱集体涨价，目前直接纱均价为6133元，环比上周涨幅5.4%，是2021年以来单周最大涨幅，其中中国巨石去年9月初实施7%的产品价格上调和10月初实施10%的产品价格上调，两次合计17%的调价幅度。12月初主流品种报价又上调约7%，行业库存迅速下降至历史低点。今年2月初玻纤纱行业再迎涨价行情，粗纱价格再次上调100-600元/吨不等后已经达到6000元/吨，创近年来新高，同时电子纱价格进一步提价至13000元/吨，目前主流电子布价格提涨上调1元至6.3-6.5元左右。供需表现持续紧俏，终端刚需订单饱满，新签订单提货排单时间较长。

评：去年下半年玻璃纤维价格企稳开始上升，不断上调，今年节后更是加速上涨，缠绕直接纱2400tex价格将近6000元/吨，创近年来新高，较去年低点涨幅超过40%。去年下半年需求集中释放，特别是风电纱需求量在政策支撑下较往年有明显的增加，玻纤价格大幅上涨至历史高点，随着海外疫情好转需求改善，其他领域需求维持高位，玻纤2021年有望维持景气度高位。中期维持玻纤景气度进一步上行的判断，龙头企业未来竞争优势有望进一步巩固。

相关品种：建议关注中国巨石（600176）、中材科技（002080）、山东玻纤（605006）。 

3、国盛智科日前接受调研时表示，数控机床行业下游需求旺盛，行业景气度持续向好，同时国产替代明显加速，尤其是数控机床产品订单呈快速上升态势。目前公司在手订单依然饱满，而且春节年后2月、3月整体订单情况继续向好并保持增长，目前部分订单已排到三季度，印证了机床的强景气度。而从前瞻性指标来看，2020年三季度数控系统行业收入28亿元（YOY+53%），2020年四季度收入42亿元（YOY+102%），其销售一般领先数控机床3-4个月左右，预示着2021年机床需求旺盛。

评：机床被誉为工业母机，机器之母，是衡量一个国家装备制造业发展水平的重要标志。机床具有周期特性，目前已经进入十年更新大周期。机床的一般产品寿命约为10年，而重切削、长时间运转的机床寿命在7-8年。据草根调研结果，10年以上使用年限的机床占存量机床的30%，存量设备更新需求庞大。机构预计2021-2025年国产数控金属切削机床市场规模CAGR=23%，年均更新需求达千亿元。目前机床产业呈现出高端技术垄断的格局，核心技术被控制在特定国家、特定公司的手中，尤其是数控机床，关键零部件大多来自德国、日本的相关企业。国产化率有待提高，高端设备进口替代空间弹性更大。

新一轮周期中，规模效应下龙头业绩弹性高。

相关品种：国盛智科（688558）成功开发五轴联动数控机床，打造国内数控机床领先企业；海天精工（601882）坚持独立自主的研发生产路线，专注数控机床十八载。已经成为国内领先的数控机床研发、生产企业；创世纪（300083）系国内数控机床领域同类型企业中技术宽度最广、产品宽度最全的企业之一，产品门类齐全。新能源汽车产业链是公司数控机床产品的应用领域之一。华中数控（300161）国内高端数控系统的领军企业，是国内数控系统行业的第一家上市公司。

公司新闻  

亿纬锂能（300014）下属公司拟39亿元建设乘用车锂离子动力电池项目（二期）。投资金额为不超过人民币39亿元。

威尔药业（603351）拟推2021年限制性股票激励计划。本激励计划拟向激励对象授予的限制性股票数量为493.62万股，约占公司股本总额的3.7777%。

华鑫股份（600621）2020年实现净利润7.08亿元，同比增长1002.6%。

京运通（601908）2020年度净利润4.4亿元，同比增长67.09%。

合兴包装（002228）拟投资约5.1亿元建行唐智能环保包装项目。

吉翔股份（603399）拟收购多想互动83.12%股权。多想互动是一家主打“时尚＋体育”内容的整合营销公司。3月11日起复牌。

华熙生物（688363）将合作建设“世界透明质酸谷”，搭建具有万亿级综合效益的产业集群。

鲁银投资（600784）拟投资设立新能源公司开展光伏项目。

龙蟒佰利（002601）钛白粉国内售价上调1000元/吨。

华帝股份（002035）与快手达成深度战略合作。

广汇能源（600256）一季度净利预增201%-220%。

湘油泵（603319）控股股东许仲秋的一致行动人、副董事长许文慧计划在未来6个月内增持公司股份，不少于总股本的0.5%，不超过2%。

3月10日盘前早知道

1、十三届全国人大四次会议解放军和武警部队代表团新闻发言人近日表示，军队建设“十四五”总体规划是国防和军队现代化新“三步走”的起步规划，将全面部署军队建设战略任务和重大工程，布局战略力量和新域新质作战力量建设，统筹机械化信息化智能化融合发展。

评：根据预算草案，我国今年的国防支出为13553.43亿元，同比增长6.8%。太平洋证券认为，军费预算保持平稳较快增长，未来或将长期高于GDP增速。我国军工行业处于快速发展初期，多领域技术储备充分，需求进入爆发期，长期投资价值凸显。 

相关品种：航天彩虹（002389）聚焦无人机业务；洪都航空（600316）是国内主要的教练机研发生产基地。

2、据报道，唐山市政府8日召开环保紧急会议，要求9日-11日工业企业按照一级红色预警响应落实停限产措施。9家D级钢厂烧结机、球团设备、石灰窑、转炉停产，焦炉负荷降至50%以内，涉及高炉30多座。此前唐山发布3月大气治污方案，要求3月10日前关停燕山钢铁等企业的7座高炉。围绕碳达峰、碳中和的目标节点，工信部明确2021年重点工作坚决压缩粗钢产量，确保粗钢产量同比下降。唐山作为粗钢产量占全国14%的“钢铁重镇”，正拉开行业推进碳达峰的大幕。

评：我国钢铁生产工艺以高炉+转炉为主，流程长且以焦炭为关键能源和原料，直接导致钢铁位列制造业碳排放首位。除压减产能外，发展绿色钢铁冶金技术势在必行，如以熔融还原炼铁为代表的非高炉炼铁工艺，由于不使用焦炭而具有低成本、低能耗、低碳、低排放等优点。工信部最新《钢铁行业产能置换实施办法（征求意见稿）》中，Corex、Finex、HIsmelt等熔融还原炼铁工艺项目被列为可等量置换加以鼓励扶持，有望在钢铁行业转型升级绿色发展中迎来机遇。 

相关品种： 山东墨龙（002490）拥有世界范围内HIsmelt技术全部知识产权、专利和商标，可以提供HIsmelt全套技术服务，并已在全球首次实现了HIsmelt连续工业化生产，生产稳定性、成本经济性和环保先进性经中国金属学会评价达到国际领先水平；八一钢铁（600581）欧冶炉在Corex工艺基础上进行优化创新，并依托开展纯氧冶炼等钢铁生产绿色低碳化前沿技术。

3、据百川资讯，节后国内锆系产品迎来久违回暖，海绵锆、硅酸锆、锆英砂等产品纷纷提价并创年内新高。3月9日，国内海绵锆价格迎来今年首次上涨，海绵锆价格指数最新报15.1，较上一日上涨3.42%，工业级海绵锆主流报价146-156元/千克。此外，铁合金在线相关数据显示，3月9日，清远金盛以及漳州凤都等企业相继上调硅酸锆以及锆英粉售价500元/吨，涨幅近4%。目前，国内64.5%硅酸锆市场主流含税报价在12500-12800元/吨之间。锆英砂方面，日前国内主流厂商已上调报价500元/吨，涨幅近5%，海南锆英砂（不含税）主流报价9500-9700元/吨。此外，氧化锆、氧氯化锆等产品亦有类似涨幅。

评：近期锆英砂需求改善，大多数企业库存低位，整体市场稍显供不应求，市场询盘活跃。后市行情偏强运行，二季度价格上调可能性较大。海绵锆方面，目前工厂订单较多，市场基本处于无库存状态，下游需求表现较好，预期市场仍将坚挺运行。氧化锆及硅酸锆等产品也基本处于需求改善及库存低位的状态，企业看涨心态均比较浓。综合来看，锆系产品供需结构改善，价格回暖，企业盈利水平望改善。

相关品种：东方锆业（002167）公司是国内锆产品龙头公司，主要产品包括锆矿砂、硅酸锆、海绵锆等多个品种，是国内唯一一家具有自有技术的核级海绵锆生产企业；三祥新材（603663）日前在互动平台表示，公司目前电熔氧化锆产品有适当提价，海绵锆产品需求较为旺盛。

公司新闻  

泉峰汽车（603982）取得比亚迪新能源汽车零部件项目，预估金额为人民币4亿元，预计项目实施周期为5年。

阳光电源（300274）签署巴西852MW光伏电站项目供货协议，约合人民币25亿元。

博汇纸业（600966）2020年度净利润8.35亿元，同比增长524.13%。

长安汽车（000625）2月汽车销量同比增长466%。

齐翔腾达（002408）拟13.5亿元继续投资建设20万吨/年顺酐项目。

丰山集团（603810）2020年净利润2.38亿元，同比增长586%。

潜能恒信（300191）控股股东拟向青岛海洋转让5%股份。

绿的谐波（688017）战略投资3D机器视觉创业公司图漾科技。

电工合金（300697）2020年拟10转6派4元。

佐力药业（300181）一季度净利预增275%-349%。

卡倍亿（300863）拟在本溪观音阁经济开发区投资新能源汽车线缆生产线建设项目，投资总额2.4亿元，其中固定资产投资总额2亿元。

天准科技（688003）拟投资建设“年产1000台/套基于机器视觉的智能检测系统及产线新建项目”，主要用于半导体领域的智能检测装备、无人物流车和PCB领域装备等产品的研发、测试、中试和生产等。项目总投资额5亿元。

智飞生物（300122）全资子公司智飞绿竹研发的吸附无细胞百白破（组份）联合疫苗，近日在湖南省石门县疾控中心开始I期临床试验。百白破疫苗是针对百日咳、白喉、破伤风三种疾病的联合疫苗。

擦亮你的枪

 今天三大指数又是全线下跌，早盘更是恐慌性暴跌。至收盘时上证下跌62.12点。跌幅-1.82%；深圳下跌388.09点，跌幅-2.8%；创业板下跌95.39点。跌幅-3.5%。从早盘的量能来看，仍然是放量下杀。也就是明天仍有下探的动能。而看不懂指数的朋友，接下来不要理会指数了。

   从时间周期看，明天是重要的时间窗口。这个我们在前面的文章也讲。这是一个重要的节点。也就是说从明天开始。进入阶段上涨周期。但鉴于市场的内在结构以及情绪化。千万不要站错队。就算进到阶段反弹。也不要去抄底那些之前涨幅巨大的抱团票。只要你抄底进去，分分钟被埋。

 接下来大的机会一定不是在前面涨幅巨大的票。虽然近期很多跌了30%以上，个别的跌了40%-50%，极个别的的跌了50%以上，但那些票你仍然不能碰。前面我们有文章酒类股最少要跌去三分二。你别以为是开玩笑。那是有数据和逻辑的。很多人可能不理解。那我们就把这个逻辑给大家讲讲。首先这些涨幅巨大的票，由于涨到了天花板。并且被一些聪明人拿走资金后。盘面进入转折向下。当跌到一定程度，会形成后面进入的形成浮亏。并且浮亏的部分人开始认赔出局。然后他们卖出，但此时市场已没有更多的资金会再进入抱团票。形成空头优势。当空头优势时，有人要套现价格必然下跌。

  当价格继续下跌时，一方面有持仓的股民也会有部分进入到套现队伍。使价格继续承压。另一方面基金也在连续下跌时净值也下来了，然后部分基民要赎回。而赎回就使基金必需被动卖股票。基金卖出股票价格就必然继续下跌。然后就形成负反馈。基金减仓---价格下跌---净值下跌---基民继续赎回，然后又是基金被动减仓，接着就是不断向下负反馈。而且更恐怖的是，那些抱团票，一般体量都比较大，并且有一个特点，就是很多都是可融资的票。当有这个属性后。抱团票简直就是股灾。因为一旦跌到30%--40%时，很多带融资的股民要被动提高担保率，要么减少负债，要么增加担保品。肯定会有部分人因为仓位高而被动减仓而提高担保率。然后呈现的就是几乎绝对的空头优势。当下跌达到一定阀值时，后面不管涨跌，都会迎来更大的下跌。

  所以千万别以为到了节点，到了上涨周期你就可以随便去抄底。如果你要这么认为，怎么被坑死的都不知道。负驱动的票，是不能去碰的。别给我说那些大的基金几百亿，不会去救市吗？问题你根本救不了。不跌死跌透你进去，很容易就埋。因为在负反馈的票上，机构也是没办法的。基金业内有一句最从林的话，今天是队友，明天是对手。在这种负反馈下都是各种逃的。况且就算你有心救。你也未必如愿。因为基民不全都是傻子。这个如股灾式的跌法，肯定有人会赎回的。赎回的人多了，基金你只能被动减仓。大家都想着出去的情况下，价格自然上不去。整个负驱动的过程，老股民是不是有熟悉的味道？和15年简直极类似。不一样的地方是上次是整体这里是局部。

  不过。虽然抱团票不跌透基本无解。但是好在那些抱团的基金买小票和其他票很少，或者没有。从这个层面上也就不会形成15年那年全市场负反馈的系统性风险。他们没有什么小票的筹码，自然不可能再把中小票砸成狗。还就是他们能用的做空中小票也没渠道了。因为做空无非就是拿筹码砸盘，又或者借筹码砸（融券做空）。但是庆幸的是抱团基金没有什么中小票，自然想砸也没筹码。另一个融券做空因为去年达到上限也被交易所喊停了。也就是说哪怕这里抱团票形成股灾的走势，但由于上述两个因素的存在，反而形成了防火墙。

  更直白的说，你不去买那些基金和机构扎堆的票，反而免于被误伤。正所谓十年河东十年河西。去年非抱团票不涨，而今年非抱团票反而安全。那种到顶板块的票，前面抱团群体是队友。到顶后就是对手了。因为是机构抱的团，实际上进入了机构间的博杀。所以这个过程，你远离他们就对了，就是我们前面一直讲的，你不要去买抱团票，也不要买爆款基金。进去必然是炮灰。一轮打斗和博杀后，必然是一地鸡毛。在那个圈或者靠近他们的很难不受伤。所以。为什么我们一直苦口婆心的和大家讲不要去碰那些。自然是有内在逻辑的。

  而那些非抱团票，此刻不说是遍地黄金也是遍地白眼了。所以在转折点位置擦亮你的枪。把你能用的子弹有选择性的打出去。攻击范围是非抱团票。非垃圾票。记好了。

3月9日盘前早知道

1、据七彩云电商消息，分散染料出厂价格再次上涨，以分散黑ECT300%为例，大品牌含税出厂价格从2月18日的35元/公斤上涨至40元/公斤，涨幅14%。其他各大分散染料各品类染料均同步上调。3月5日，江西宏柏新材料股份有限公司708车间发生火灾，乐平塔山工业园全部停产整顿，或将影响分散染料中间体生产供应。

评：由于下游纺织印染行业需求正在积极复苏，且后续全球消费需求修复预期较为强烈，预计染料产业链有望维持景气向上趋势。当前染料价格正在持续上涨，且料后续有较大概率维持这一趋势，龙头企业具有较大业绩修复预期，关注具有较大业绩及价格弹性的行业龙头公司。 

相关品种：浙江龙盛（600352）公司的主营业务为以染料、助剂为主的纺织用化学品业务和以间苯二胺、间苯二酚为主的中间体业务；公司的主要产品包括染料、中间体、助剂、减水剂、无机化学品。和闰土股份（002440）；公司主要从事纺织染料、印染助剂和化工原料的研发、生产和销售。公司染料年总产能近21万吨,其中分散染料产能11万吨,活性染料产能8万吨,其他染料产能近2万吨,染料产品销售市场占有率稳居国内染料市场份额前二位。

2、经过多年的市场沉淀，BIPV（光伏建筑一体化）发展模式及技术路径已逐渐成熟。据报道，现已有超过20个省市发布了BIPV相关政策。北京、广州等多个城市纷纷出台支持政策，在补贴及并网等方面给予大力支持。

评：目前特斯拉、隆基等行业巨头纷纷入局BIPV，试图打开行业市场空间。欧美、日本21世纪初即出台扶持BIPV政策，美国加州自2021年起要求新建房屋标配，欧盟、日本亦有类似强制政策。我国规划到2023年大部分新建建筑为绿色低碳零能耗建筑，BIPV也属此范畴，契合碳中和的相关政策要求，BIPV未来将迎来快速发展期。 

相关品种：秀强股份（300160）与光伏行业龙头英利集团合作开发适用于BIPV领域的玻璃深加工产品；海达股份（300320）在BIPV领域与行业头部企业合作，研发相应密封部件；拓日新能（002218）BIPV光伏建筑一体化项目也多次入选住建部示范项目。

3、据报道，来自洛桑联邦理工学院的科研团队采用石墨烯材料研制出新型的二氧化碳过滤器。这种石墨烯过滤器不但非常薄，关键是它可以将二氧化碳从工业废气的混合气体中分离出来，而且在效率和速度方面也远超市面上的大多数过滤器。

评：作为温室效应的罪魁祸首，二氧化碳对环境的危害不言而喻，虽然现在也有一些技术可以吸收二氧化碳，但问题是从工业排放的废气中捕获二氧化碳的成本居高不下。造成这种情况的原因是工业废气中并不是单纯的二氧化碳，而是二氧化碳与氮气以及其他各种气体的混合物。因此，基于目前的技术从废气中单独提取二氧化碳需要消耗额外的能源，当然这也就意味着要花费更多的费用。科研团队负责人表示：“我们估计，这项技术将使碳捕获成本降低近 30 美元/吨二氧化碳，而其他商业技术的成本要比这高出 2 到 4 倍。

相关品种：道明光学（002632）将新增建设年产100万平方米石墨烯膜生产线项目；大富科技（300134）拥有石墨烯全产业链，实现了划时代的1元/克以内的低成本高品质石墨烯产业化制造。

公司新闻  

容百科技（688005）预计第一季度净利润为9000万元-1.2亿元，同比增长256.75%-375.66%。

长城汽车（601633）2月份销量89050辆，同比增长788.46%。

璞泰来（603659）拟超140亿元在邛崃市投资建设新能源电池材料全产业链项目。

中航沈飞（600760）2020年度净利润14.8亿元，同比增长68.63%。

恒瑞医药（600276）获托伐普坦片药品注册证书。

韦尔股份（603501）2020年度净利润27.05亿元，同比增长481%。

金杯汽车（600609）拟通过金晨汽车收购金杯安道拓50%股权。

华东医药（000963）MB-102注射液临床试验申请获得受理。

宝泰隆（601011）拟定增募资不超15.77亿元，用于煤矿投资建设，同时拟投建2000Nm3/h燃料电池氢项目氢气提纯及充装装置。

上海新阳（300236）采购的ASML干法光刻机设备顺利交付，对加快193nm ArF干法光刻胶产品开发进度有积极影响。

中电兴发（002298）子公司中标航空工业云基地联通大数据中心项目。

赣锋锂业（002460）拟14.7亿元收购伊犁鸿大100%财产份额，伊犁鸿大通过持有五矿盐湖有限公司49%的股权间接拥有青海省柴达木一里坪锂盐湖项目的权益。

盛新锂能（002240）与AVZ矿业签署锂辉石精矿承购协议。

兆威机电（003021）拟在苏州高新区设立全资子公司，建立华东区域研发、营销、制造中心，并投建苏州市兆威微型驱动、传动项目。

即将迎来重要时间节点

今天收盘三大指数全线大跌。上证跌80.58点，跌幅2.3%；深证跌548.5点，跌幅3.81%；创业板跌143.13点，跌幅-4.98%。看指数的话市场一片哀鸿遍野。特别是前期的抱团股。大幅暴跌。而且多只按在跌停板上。然后有些人可能就会调侃说三八节成了三八劫。印像中前两年也是这样，19年的3月8日也是暴跌。去年3月8号不开盘，但3月9号也是大跌。有兴趣自己去对照行情软件就会知道我们所言非虚了。

  虽然今天大盘大跌，但内心却是喜悦的。（注：这里并非幸灾乐祸），因为这里的下跌完全符合我们曾经预期的那样。就是前期涨得高的票必需让出空间。他们倒下了，对其他票才是利好。节前我们写了多篇关于不看好高位抱团票的文章，特别是酒类股在节前多次被我们点名要防范风险，叫大家君子不立危墙之下。如果你听不进去。仍去追高或去买爆款基金。那么那些票以及相关的基金节后被暴打你也跟着挨揍了，你也别说运气不好什么的。

  今天的这个跌法估计很多人心里没底了。很正常，因为多数人没有格局观，也没有自己的技术体系。基本上一涨就激动，一跌就发慌。如果你常看我们的文章，那么你就会发现我们的格局观高于大多数人。而且你若是之前一直看文章那么对这里的行情是不会产生恐惧感的。因为就在上周一的文章我们就说了短期大盘仍然属于探底和筑底期。并且还在《大的行情正在酝酿中》一文下方有人提问会跌到什么位置？我们特意回答了这个问题。说10号是一个时间节点，基本上要调到10号左右。有兴趣的朋友可以再次回看。

  文章标题所讲的即将迎来重要的时间节点，指的就是10号。因为很少人有留言交流的习惯，所以很多人可能并没有看到前面提到的节点时间。那这里的话，直接在文章中提出了。除了期抱团股和近期涨幅较大的个股，其他票在接下来的时间里就是最后的压制了。这个位置你还害怕可能割在地板上。再次提醒，不要站错队。前期抱团票仍没跌到位。就算反弹也不建议去参与。机会主要在其他票上面。站队站错可是要吃大亏的。

 还有值得再提示一下的就是10号节点不偏移的话就是10见低节点，略偏移就是9号或11号。但不管这位置再怎么杀，只要你拿的不是前期抱团票和垃圾票，这里不用担心。反而是机会。看不懂行情不的要看指数，更别以指数位置来论市。如果你非要这样吃亏仍是大概率。

3月8日盘前早知道

1、国务院总理李克强在3月5日作政府工作报告时提出，制定2030年前碳排放达峰行动方案。扎实做好碳达峰、碳中和各项工作。优化产业结构和能源结构。推动煤炭清洁高效利用，大力发展新能源，在确保安全的前提下积极有序发展核电。这是政府工作报告首提“积极”发展核电。

评： 我国正在推动清洁能源替代化石能源，第三代核电技术的商业化成功运行，标志着核电在我国电力结构中，占比将会进一步提升。当前我国核电总装机为5100万千瓦，十四五期间，我国核电装机将超过1亿千瓦。核电安全、清洁、环保，是我国保障电力安全、实现碳中和目标最有力的推手。碳中和背景下，核电作为稳定高效的清洁能源，有望大规模替代传统化石能源的基荷电源，将发挥更加重要的作用，相关核电行业公司有望迎来机遇。

相关品种：中国核电（601985）世界第四大核电公司，大股东为中国核工业集团公司，集团旗下唯一核电运营平台；江苏神通（002438）我国核电阀门的主要供应商，公司阀门产品覆盖AP1000、华龙一号、CAP1400、快堆及高温气冷堆等主力堆型；中国核建（601611）承建了我国全部在役核电机组的核岛工程，在行业内长期占据绝对主导地位。 

2、3月6日，李克强总理来到广西代表团参加《政府工作报告》审议。他强调，蔗糖是食品加工行业中不可替代的重要原料。蔗糖生产看似小，但事关国家发展大局，与老百姓的实际生活息息相关。政府会继续支持蔗糖产业发展，希望有关方面也要持续推进科技创新，努力提高蔗糖产业的竞争力。“要组织一批科技人才，找准薄弱环节，不惜重金在蔗糖相关研究领域实现突破。”李克强说，“要沉下心来，一步一个脚印，用三年五年、甚至八年，攻克这一难关。这对国家和百姓都意义重大。”

评：截至2021年2月底，2020/2021榨季全国已累计产糖867.67万吨，其中产蔗糖714.41万吨，产甜菜糖153.26万吨。从广西蔗糖产量来看，已累计产糖555.88万吨，占全国食糖产量的67%左右，占蔗糖总产量的77%左右。2020年，广西印发《广西糖业降本增效三年行动计划工作方案》，决定加快糖业“二次创业”，缩小与国际先进水平差距。业内表示，实现糖料蔗生产全程机械化，是提高广西糖业竞争力的关键。2020年6月以来，广西投入补贴资金7.24亿元人民币，推广糖料蔗机械化作业，提高生产效率，甘蔗成本下降近一半。

相关品种：南宁糖业（000911）大力推进甘蔗机械化，规划至2025年公司机收率达30%以上，机种率达60%以上，综合机械化生产达85%以上；中粮糖业（600737）建立良种繁育体系，进入甘蔗良种繁育和甘蔗种子加工领域，扩大种苗繁育，降低良种成本，生产优质蔗种；中联重科（000157）去年上半年公司多批甘蔗收获机、大马力拖拉机、甘蔗转运车及配套农机具等甘蔗生产全程机械化成套装备发往海外市场，实现从甘蔗机单品出口到提供整体解决方案的跨越。甘蔗机等产品毛利率较高。公司年销售收入规模在国内农业机械行业处于第一阵营。 

3、据报道，全球第一大半导体硅片厂商信越化学日前发布宣布，从4月起对其所有硅产品的销售价格提高10%－20%。信越化学通过官网表示，硅酮的主要原材料金属硅的成本正在上升，再加上中国市场需求的强劲增长导致供应短缺以及生产成本上升。由于供应短缺，甲醇成本和催化剂原材料成本也在增加。此外，物流成本和二次材料成本等成本因素也在增加，并已成为对收益构成压力的因素。信越化学认为，仅通过自己降低制造成本的努力，已经很难消化这些增加的成本，所以不得不上调了所有硅产品的价格。这也是信越化学自2017年11月以来的首度涨价。去年年底，台湾硅片大厂环球晶圆就已经率先上调了12寸硅片的现货价格，并表示其他尺寸也将逐步调涨。

评：自去年下半年以来，晶圆代工市场异常火爆推动必需的关键原料半导体硅片需求大增，但是由于半导体硅片供应商近两年无大规模扩产动作，产能供应有限，这也使得半导体硅片的供应开始趋紧。据SEMI研究报告显示，2020年全球半导体硅片出货面积将较去年仅增长2.4%，2021年增长幅度将进一步提升到5%，并有望在2023年攀升至历史新高。半导体硅片量价齐升背景下，国内相关公司望受益。

相关品种：立昂微（605358）公司是国内半导体硅片领先公司，目前公司的半导体硅片、半导体功率器件、射频集成电路芯片等三大业务板块市场景气度较高、市场需求旺盛；沪硅产业（688126）是国内硅片龙头，是多家主流半导体企业供应商。

公司新闻  

伊戈尔（002922）预计2021年第一季度度净利润1.08亿元-1.15亿元，由亏转盈。

北方稀土（600111）与包钢股份（600010）签订稀土精矿供应合同。2021年此项日常关联交易总金额预计不超过33亿元（含税），金额占2018年营收的18%。

宝丰能源（600989）子公司拟673亿元投建400万吨/年煤制烯烃示范项目。

海尔智家（600690）拟20亿元-40亿元回购公司股份，回购价格不超46元/股。

安利股份（300218）成为美国耐克公司全球鞋用材料合格供应商。

玉龙股份（601028）拟12.25亿元收购巴拓实业100%股权。本次交易完成后，上市公司将以此为契机，转型聚焦黄金主业，切入黄金的开采和加工业务领域。

蔚蓝锂芯（002245）拟在淮安清河经济开发区进行天鹏锂能产业化项目投资，建设高效新型锂离子电池产业化项目，项目拟总投资50亿元，新建40亿AH圆柱锂电池产业化项目。

金石资源（603505）拟与包钢股份等合作开发包钢萤石资源综合利用项目。

三七互娱（002555）公布定增情况报告书，发行价格27.77元/股，募资总额29.3亿元，其中睿远基金获配7亿元，号百控股获配1.4亿元。

益生股份（002458）2月鸡苗销售收入环比增长131.65%，价格大幅上涨。

用友网络（600588）拟6亿元至10亿元回购股份。

拱东医疗（605369）2020年拟10转4派18元。

中材科技（002080）2021年一季度净利预增100%-150%。

三利谱（002876）一季度净利润预增425%-556%。

ST威龙（603779）股东山东省鑫诚恒业集团的一致行动人青岛鑫诚洪泰智造投资中心，计划在未来6个月内增持公司股份不低于总股本的1%，不高于3%。

博雅生物（300294）部分董事、高管计划在未来6个月内增持股份，合计金额600万至1100万元，增持价格不超过35元/股。

西菱动力（300733）预计实现净利润1500万至2000万元，同比扭亏为盈。因公司军工及航空结构件生产线于去年第四季度建成投产，军工及航空业务产能释放。

积极参与行情

 今天就不播报数据了，大盘低开高走，至收盘时上证和深证微跌，创业板收阳线。正是由于前期抱团股开始让空间，所以接下来的行情会很精彩。一些机构和资金也在运作和布局新的盈利主题。

  在昨天的《大的行情正在酝酿》一文中我们说了我们的当下的仓位，说满仓，但是有些朋友不信，然后私信问是真的么？当然是真的了。给你们看一下仓位图。（图片可以点开放大查看）

    从周线上看本周指数（上证）并没有跌多少，仅是微跌。但其中的走势波动较大。除了前期涨幅巨大的抱团股和近期涨幅较大的个股外，其他个股基本上没怎么跌。大部分个股本周收的是周阳线。所以大家应该要懂得接下来什么票会走强。眼光不要放在过去的牛票。只要视角放宽一点处处是机会。

  我一直在说本轮行情是分化性的牛市，是一轮长牛。只票你懂得避大坑那么随着时间向前推移，你的账户也会越来越漂亮。

3月5日盘前早知道

1、据全国政协委员、中国农科院副院长万建民4日表示，我国正在加紧建设国家作物种质资源库。新的种质库今年建成后可保存150万份种质资源，保存能力位居世界第一。目前我国农作物的自主选育品种面积占比超过95%，“中国粮”主要用上了“中国种”，我们的大米品质也好多了，更有“米香”了，这些都是种子科技的力量。

评：我国支持种业发展的政策体系、法律法规制度体系近年来日益完善，推动我国种业在体制机制改革、发展环境改善、企业总体实力与自主研发能力提升等方面取得了长足进步，种业进入大变革、大发展的新阶段。以基因编辑、全基因组选择等为代表的新育种技术快速发展及应用，种企兼并重组持续活跃，龙头企业持续发展壮大。

相关品种：A股相关概念股主要有隆平高科（000998）、神农科技（300189）、登海种业（002041）等。 

2、春节假期后，国内战略小金属锑价格连续快速上涨。据百川资讯，3月4日，锑锭价格大涨6.06%报70000元/吨。本月以来涨幅达28.44%，今年以来涨幅达69.23%。硫化锑精矿上涨3.81%报54500元/吨，本月以来大涨22.47%，今年以来涨幅达70.3%。

评：因疫情因素影响，上游原料端供应持续紧张，部分企业节后大幅减产甚至部分企业仍未复产，加之多数厂家库存相对有限，市场整体供应相对紧张。国际锑价快速大幅上涨，以及基本金属全面上涨带动作用明显，整体助推国内锑价持续上涨。锑是我国四大战略资源中最稀缺的金属，主要应用于阻燃剂、铅酸蓄电池、半导体、军工和化工等领域。预计，“十四五”期间中国的锑消费增量将主要来自阻燃剂、铅酸蓄电池、聚酯工业、半导体和军工领域，分别增长29.7%、31%、28.4%和62%。近期锑市场原料缺口巨大，是支撑锑品价格的最主要因素。在加上国外需求依旧较强，锑价仍将高位运行。 

相关品种：湖南黄金（002155）是全球第二大开发锑矿和国内主要的开发钨矿的公司，拥有50吨/年黄金生产线、3万吨/年精锑冶炼生产线、3.2万吨/年多品种氧化锑生产线、3000吨/年仲钨酸铵生产线；华钰矿业（601020）国内控制铅、锌、铜、锑、银资源储量分别达到71.23万金属吨、113.17万金属吨、2.54万金属吨、15.39万金属吨、1656.78金属吨，塔铝金业达产后公司将成为全球主要锑矿供应商。

3、著名咨询研究机构Strategy Analytics近期发布的研究报告显示，尽管新冠肺炎疫情引发了市场严峻的挑战，但2020年全球智能音箱销量达到了创纪录的水平，突破1.5亿部。苹果、亚马逊、谷歌、阿里巴巴和百度推出的新型号在最重要的圣诞促销季及时上市，为艰难的一年带来了积极的结局。2020年第四季度，智能屏幕占智能音箱市场总量的26%。不同尺寸和价格点的型号的可用性不断增长，推动了智能屏幕的强劲增长。

评：如果不是因为元器件供应短缺，市场的情况将会更好。因此在2021年伴随着中国供应链的持续复苏，智能音箱市场或将进一步增长。iiMedia Research（艾媒咨询）数据显示，预计2022年全球智能音箱供应市场收入将达到278亿美元，比2018年增长135.6%。

相关品种：A股相关概念股主要有国光电器（002045）、创维数字（000810）、共达电声（002655）等。

公司新闻  

江淮汽车（600418）拟与蔚来汽车设立合资公司。

德展健康（000813）子公司北京东方略与美国合作方Inovio公司宣布，二者联合研发的治疗宫颈高度鳞状上皮内病变（VGX-3100项目）的首个III期临床试验（REVEAL 1阶段）取得积极结果。

旗天科技（300061）实控人拟协议转让部分股权，公司控制权将变更。

中环环保（300692）2020年拟10转9派0.8元。

紫光国微（002049）旗下紫光同芯金融终端安全芯片产品在海外批量应用，这是以紫光芯为代表的国产芯片，首次在海外金融机具上实现大规模商用。

万泰生物（603392）2020年度净利润6.77亿元，同比增长224.13%。

精准信息（300099）预计一季度净利润同比增长390%-463%。

圣湘生物（688289）两个新冠及甲乙流病原体抗原检测试剂盒获欧盟CE认证。

森特股份（603098）实控人拟向隆基股份转让公司27.25%股份。

奥马电器（002668）TCL家电集团合计增持3.99%公司股份；本次权益变动后，TCL 家电集团及其一致行动人合计持股比例升至19.56%。

大的行情正在酝酿

 来看一下今天的盘面。三大指数全线大跌。上证下跌73.41点，跌幅-2.05%；深证跌516.33点，跌幅-3.46%；创业板跌145.88点，跌幅-4.87%。盘面上涨幅达9.9%或以上的个股仍有50只左右。造成指数跌这么多主因仍然是前期抱团股被瓦解。也就是抱团抱不住下跌是必然的。而且在春节后的第一篇文章《新年新气象》就给大家讲过今年会换一批票来抱团。如果节后还盯着去年涨幅巨大的票，那你掉坑也是必然的了。有兴趣的朋友可以去回顾一下这篇文章。

  今天这种看似有些恐怖的走势，其实只要你的票不是那些高位抱团票和涨幅过大的票，基本上不会有什么事。并且这里的下跌早在我们的预期之中。有些朋友可能会认为我们看下跌了才说下跌。其实你要是一直看文章就不会这样说了。因为在本周一的《能量圈在中小票》一文中我们就明确指出短期大盘仍然属于探底和筑底期。所以今天的下跌并不奇怪。并且这里再提示一下，本波下跌至少要把上旬的时间走完。

  很多人不理解为什么我们看这里还要继续探底和筑底。很简单的一个逻辑是前期抱团股涨得太多了，由于春节后市场发生了转向。必需要跌一段才能消除大众对他们的恐高。并且走势上一个像样的反弹也没有。则必然要走完一个最小的abc的结构。一方面由于酒类及前期抱团股的权重比较大。他们没跌完前指数肯定是受压制的。另一方面前面说了最小结构没出现前，抱团股要想幅度稍大一点的反弹也不会出现。所以我们才预判大盘短期仍将探底和筑底。我们在本周一这样说绝不是随口说的，而是有其内在的逻辑的。

  很多人看到近期指数这个跌法估计心里都没底了，特别是后面还眼红前面涨幅巨大的抱团股的朋友。不管他们是近期买了那些涨幅大的抱团股还是买了爆款基金。结局都一样，近期浮亏一二十个点的不在少数。说这里正在酝酿大行情。估计很多人不敢想。而我们以前瞻性的角度告诉你们，接下来一定会有非常友好的行情。只不过你不能站错队。在《鲸落万物生》这篇文章里面有许多的干货。其中非常重要的一句是：“今年是换一批来涨，再次提醒，买票不是买过去，而是买他们的未来”。说的够直白的了吧。

  如果接下来酒类和前期的抱团票继续下跌让出空间。则对其他票而言就是最大的利好。最终资金会被引流到其他票上。听好了，后面大行情的机会也不会是在前期涨幅巨大的抱团票上面。如果你要那样认为，那你仍然是韭菜思维。如果你懂看盘的话，这位置你就会发现一批与众不同的票了。因为优质票此刻他们已经表现出不一样的地方了。只不过你不懂如何区分罢了。

 短期大盘仍然是跌跌涨涨，涨涨跌跌，也就是我们上面说的探底和筑底。只要你不碰垃圾票，那赚钱就会比较容易。看文章的必需懂我们的语言。我们所说的垃圾股。跟常规定义的不一样。并不是你们认为业绩烂有雷的票就是垃圾股。在我们这里垃圾股的定义更宽一些。除了大家公认的垃圾股外另加一条涨到天花板（中期顶）的也是垃圾股。也就是说用我们的标准看的话，前期涨幅巨大的抱团股也是垃圾股，比如各种酒类股。什么茅台五粮液用我们标准去看的话，现有阶段他们统统是垃圾股。

  用世俗的眼光来看今年的行情不会有太好，因为各种事件上决定了股市波动会比较大。但用我们的视角来看则完全不同。正是由于抱团票瓦解了，才会催生新一批的牛股。如果不能理解上述讲的，说明你在股市道行仍然比较浅。通告一下，今天我们止盈部分票后，开新仓，仍然是满仓。

3月4日盘前早知道

1、据铁合金现货网，近期国内铬系产品价格持续坚挺运行，日前公布的钢招价格大涨700元/50基吨，涨幅高达8%。铬铁及铬矿市场情绪再次受到鼓舞，价格持续走高且上涨预期落到实处。高碳铬铁方面，内蒙地区报价9000元/50基吨；山西地区报价9200元/50基吨；安阳地区9200元/50基吨。铬矿发面，巴基斯坦40%-42%块矿外盘价格上涨15美元，报价在230-235美元/吨，涨幅近7%；南非38%品位主港口报价上涨1元/吨度，最新价格达到37-38元/吨度，涨幅近3%。

评：内蒙地区限产短期内尚不能弥补铬铁缺口，而在高电价、高矿价、低库存的支撑下，高碳铬铁内仍持续高位运行。铬矿方面，在现货及期货市场贸易量供应低的情况下，块矿缺口愈发增大，在上下游利好共同支撑情况下，铬矿仍有上升空间。华宝证券认为，从全球铬元素产业链的基本面来看，2021年国内铬产业链面临供给结构转变：铬矿进口减少，铬铁进口增加，国产铬铁受到限产约束和成本上升影响，价格重新锚定。同时2021年全球经济复苏将有效拉动不锈钢和铬盐消费恢复，铬元素需求增长可期。 

相关品种：苏美达（600710）经营的矿产产品主要有铁矿、锰矿、铬矿、铝土矿等；西藏矿业（000762）主营铬铁矿开采及铬铁合金的加工与销售；中矿资源（002738）拥有津巴布韦铬铁矿采矿权，矿石资源量673万吨。

2、据悉，国内生猪大量从国外引进种质资源，生猪市场重引进、轻选育，已陷入“引种—退化—引种”的恶性循环，正遭遇“卡脖子”风险。同时，由于保护力度不够，我国部分本土品种面临濒危。据原农业部发布的《全国畜禽遗传资源保护和利用“十三五”规划》，在我国地方畜禽遗传资源濒危品种列表中，37个猪品种处于濒危、濒临灭绝或灭绝状态，其中横泾猪、虹桥猪等8个品种的猪已经灭绝，岔路黑猪、碧湖猪等5个品种濒临灭绝。业内人士和专家认为，生猪养殖业依赖国外引种一定程度上威胁我国畜禽种质资源安全。

评：中国是世界第一养殖大国，部分畜禽种源却长期以来依赖国外。加强畜禽种业自主创新，是破解中国养殖业大而不强局面的关键。为培育中国特色的种猪种质资源，摆脱长期依靠国外引种的局面，一号文件提出“加快实施农业生物育种重大科技项目。深入实施农作物和畜禽良种联合攻关；支持种业龙头企业建立健全商业化育种体系，加快建设南繁硅谷，加强制种基地和良种繁育体系建设。”近日，科技部农村科技司副司长蒋丹平一行到中国农业科学院北京畜牧兽医研究所调研畜禽种业科技创新工作。而此前，在中国农业科学院“科技创新引领畜禽种业高质量发展”新闻发布会上，中国农业科学院北京畜牧兽医研究所所长秦玉昌表示，“十四五”时期，将推进国家畜禽种质资源库建设。加强畜禽生物育种基础研究和技术创新研究及畜禽重大新品种培育等。未来畜禽育种将获得更多的资金及政策扶持，有研发优势的上市公司明显受益。 

相关品种：圣农发展（002299）祖代鸡培育技术项目目前已在中试阶段，该项目成功后将彻底改变我国白羽肉鸡种源完全依赖进口的局面；温氏股份（300498）与华南农业大学签订了广东畜禽种业集团合作框架协议，正式组建广东畜禽种业集团；益生股份（002458）新品种“益生909”目前处于新品种审定阶段。公司正在与中国农业大学联合组建益农研究院，其中规划设立的畜禽育种重点实验室；天邦股份（002124）是我国较大的生猪育种、生猪养殖、疫苗和饲料生产企业。 

3、中国航天科技集团一院运载火箭专家姜杰3日在接受记者采访时表示，今年我国航天发射次数将超过40次，全年发射次数和数量将再创新高；多型长征系列火箭联手共同开启的空间站建设任务，系我国航天史上首次。

评：未来3年，军工行业是典型的订单明确、业绩有保障、现金流充足的优质行业。结合前期多家军工企业发布的年度业绩预告，以及近期产业链上游配套制造商满负荷运转生产情况，行业业绩大幅上涨的趋势明显。

相关品种：三角防务（300775）主营航空、航天、船舶等领域的锻件产品；航天电子（600879）的电子产品主要应用于运载火箭、飞船、卫星等领域。

公司新闻  

协鑫能科（002015）拟收购吕梁北方电力云顶山新能源有限公司100%股权。

棕榈股份（002431）中标西华县双狼沟一期生态综合治理建设工程PPP项目（二次），本项目总投资5.06亿元，占公司2019年度经审计营业收入的18.7%。

步长制药（603858）宣肺败毒颗粒获批上市。

惠云钛业（300891）上调国内钛白粉售价1200元/吨。

杉杉股份（600884）投资21.87亿元建设2条LCD用偏光片生产线。

中国平安（601318）年度股东大会拟审议及批准H股增发议案。

君实生物（688180）向FDA滚动提交特瑞普利单抗治疗鼻咽癌的生物制品许可申请。

老百姓（603883）拟定增募资不超17.4亿元用于新建连锁药店、构建数字化平台等。

蔚蓝锂芯（002245）拟50亿元投建高效新型锂离子电池产业化项目。

晶澳科技（002459）拟102亿元投建20GW光伏电池、组件及配套光伏装备项目。

中芯国际-U（688981）公告，根据批量采购协议已于2020年3月16日至2021年3月2日的12个月期间就购买阿斯麦产品与阿斯麦集团签订购买单，根据阿斯麦购买单购买的阿斯麦产品定价，阿斯麦购买单的总代价为12亿美元。

中兴通讯（000063）将成立汽车电子产品线，同时将设立汽车电子团队。

天华超净（300390）计划在2025年前建设形成年产10万吨电池级氢氧化锂项目生产线。

岳阳林纸（600963）在互动平台表示，公司正在根据碳达峰要求，积极推进自有碳汇交易。

远光软件（002063）在互动平台表示，将向发电集团等提供碳资产管理解决方案，拓展新市场。

汉威科技（300007）3月3日在互动平台表示，目前公司围绕碳中和在各种温室气体的排放、二氧化碳的监测等都会有相应的应用场景。

3月3日盘前早知道

1、国家电网公司近日正式发布“碳达峰、碳中和”行动方案，提出未来将采取18项措施，为实现“碳达峰、碳中和”贡献力量。国网提出，基于电力市场化改革成果，加快全国碳市场建设，全面实行碳排放权市场化交易。积极参与全国碳市场建设，充分挖掘碳减排（CCER）资产，建立健全公司碳排放管理体系。

评：碳排放权交易是利用市场化的手段、以最低的全社会成本来降低二氧化碳排放量的有效方式。生态环境部发布《碳排放权交易管理办法（试行）》，自2月1日起实施，2225家发电行业重点排放单位将参与碳排放权交易，标志着自2021年起我国10年碳达峰、40年碳中和的履诺征程开启。截至2020年底，试点省市碳市场共覆盖钢铁、电力、水泥等20多个行业，接近3000家企业，一级及二级配额市场累计成交量4.55亿吨，累计成交额超过105.45亿元；试点碳市场范围内的碳排放总量和强度实现“双下降”。全国碳排放权交易市场有望于2021年中正式启动运营，覆盖面将扩展至钢铁、建材、有色、化工、石化、造纸、航空等行业。高盛集团预计，中国要到2060年实现碳中和，将需要总计约100万亿元的投资。 

相关品种：晋控电力（000767）孙公司北京中茗碳资产管理有限公司是全国领先的碳资产管理及低碳解决方案服务提供商，服务内容包括：企业碳盘查、碳资产管理、碳减排（CCER）交易等；爱康科技（002610）在碳资产开发方面积极布局，全资子公司北京碳诺科技是国内领先的碳排放行业资讯及综合服务平台，为用户提供市场参考及行业解决方案。

2、据报道，国际厂商跟进台厂调涨电阻、铝电价格，全球第二大电阻厂厚声、日系第三大铝电厂Rubycon（红宝石）上周发出涨价通知，自3月1日开始调涨产品报价，其中厚声涨价幅度达20％，由于电阻、铝电第一波涨价潮在2-3月间启用新价格，涨价效应发威，第一季相关被动元件厂可望淡季不淡，缴出强劲财报。

评： 芯片电阻受惠于车市复苏，需求量大幅攀升，业界估计，电阻在汽车的平均装置用量约为MLCC的80％，近期伴随国际厂商产量锐减的人为因素，导致供需缺口扩大。铝电解电容方面，除了同样来自车用电容的需求旺盛外，铝电容关键原材料电子铝箔受环保压力减产较大，开始供不应求，支撑下游厂商调涨铝电解电容价格。

相关品种：A股相关概念股主要有艾华集团（603989）、风华高科（000636）等。 

3、据新牧网监测的生猪报价信息统计，2021年03月02日新牧猪价指数129.77，较昨日升高1.93个点。今日全国生猪均价为14.53元/斤，较昨日上调0.22元/斤。较上周同期上涨0.93元/斤，上涨幅度为6.40%。目前，全国猪价呈现大部上涨趋势。根据卓创资讯监测数据显示，1月份中国能繁母猪存栏量环比跌幅5.87%，是连续16个月正增长后的首月下滑。

评：本周猪价反弹明显，其中北方地区涨幅最大。由于前期养殖户恐慌抛售致存栏量明显下降，加上部分地区出栏价一度跌至13元/斤左右，养户抵触情绪偏强，另一方面节后工厂及各大院校陆续复产返校，屠企采购量有所增加，市场供不应求，致使近期生猪出栏价小幅拉升。

相关品种：A股相关概念股主要有天康生物（002100）、海大集团（002311）、牧原股份（002714）等。

公司新闻  

启明星辰（002439）2020年度净利润7.93亿元，同比增长15.19%。第四季度单季实现营业收入22.07亿元，同比增长46.51%。

金达莱（688057）2020年度净利润同比增长50.1%，拟每10派10元。

上机数控（603185）拟与江苏中能合作，投建颗粒硅生产及下游领域研发项目，项目总投资预计180亿元。

赣锋锂业（002460）与科信技术签订战略合作协议，保证每年优先供货不低于1GWh。

江铃汽车（000550）2月汽车销量为17588辆，同比增长260.71%。

中核钛白（002145）钛白粉产品国内销售价格上调1000元/吨。

金浦钛业（000545）钛白粉产品国内销售价格上调1000元/吨。

中国宝安（000009）获韶关高创举牌，持股比例达10%。

斯达半导（603290）拟定增募资不超35亿元，用于高压特色工艺功率芯片和SiC芯片研发及产业化项目、功率半导体模块生产线自动化改造项目。

赣粤高速（600269）拟启动分拆子公司方兴公司上市前期工作。

安纳达（002136）、中核钛白（002145）、金浦钛业（000545）上调主营产品销售价格。

传化智联（002010）部分董监高拟合计增持公司股份1280万股。

仁和药业（000650）3月2日在互动平台上表示，工业大麻项目已完成生产车间、动力车间等厂房建设。

轻指数重个股

   有些人看到最近大盘从高位落下来200多点了，就会觉得大盘是不是跌到位了。如果讲指数的话，时间和空间都没有到。就算是超强势的话，哪怕空间跌不动了，时间也没到。强势状态下就可以用时间换空间。所以昨天的那一段话是很重要的。有些人可能不懂为什么我们会那样判断呢？依据是什么？我们那样讲肯定是有相关的逻辑的。也是有技术支持的。

  今天我们就给大家讲讲这背后的逻辑与技术。首先这波下杀主要是前期涨得高的抱团票下杀的。其中很经典的票你可以们看茅台和五粮液的走势。特别是五粮的走势。从春节后到上周五基本上是单向下杀。途中没有像样的反弹。以一个最小的下跌结构abc来论。到上周五都不能确认小a有没有完成。然后上周五收了下影线，本周一继续反弹然后今天高开。小周期上反弹了两天或者说反弹了三根K线见小周期的顶。以最小结构来论，那么到今天早上算上完成了小b浪反弹。接着还会有小c继续下跌。

  在抱团股小c继续下杀的情况下。指数不下跌并不容易。除非启动了其他大量个股上涨。那样的话，可以呈现的就是振荡。指数可能跌不了多少。但这一点并不容易。所以我们首先是认为继续探底，然后才是筑底和上拉。强势的情况下才是这里就开始振荡了。而如果其他票这里也休整一下，那指数继续下探就是必然的了。如果目前市连小a都没走完，那抱团票的下杀空间将更大。也意味着指数要承受更大的压力。

 并且哪怕抱团股接下来完成了小abc下跌后，也不是说他们就会开始新的上升。完成后首选仍然是看反弹。也就是小abc如果看成是1浪下跌的话，那么后面就是2浪反弹。反弹后后面仍然继续跌。那里就是3浪下跌了。所以实际上很长时间那种票都不能碰。下跌趋势还买等于空手接飞刀。而且我还有一句金豆的股市经典语录。那就是所有涨到天花板（到大顶）的票，不管之前多么优质，都变成垃圾股。这句话一样非常重要。不说价值百万，至少价值十万。

  下接下来的大盘探底和筑底期，看不懂指数的就别乱分析了。不要被市场跌一跌就害怕得不敢做票。其实现在的市场由于是分化行情。所以你只要站在安全地带，不碰高危股和垃圾股。那么并不会对你造成什么伤害。也就是接下来是一段轻指数重个股的阶段。

3月2日盘前早知道

1、3月1日，中国东方航空作为国产大飞机C919全球首家启动用户，与中国商飞公司在上海正式签署了C919大型客机购机合同，首批引进5架，东航将成为全球首家运营C919大型客机的航空公司。

评：根据中国商飞和波音公司的市场预测，未来20年，我国对类似C919这类窄体客机的需求量为每年平均300架左右，假设未来C919在国内能够达到三分之一的市占率，则C919飞机年平均交付量有望达到100架。民生证券指出，随着C919完成适航取证，未来将快速进入批产阶段，大飞机产业链有望迎来快速发展，产业链相关厂商配置价值显著。 

相关品种：A股国产大飞机产业链相关公司主要有中航西飞（000768）、中航机电（002013）等。 

2、据内蒙古自治区发改委就《关于确保完成“十四五”能耗双控目标任务若干保障措施》公开征求意见，要求严格落实目标责任、控制高耗能行业产能规模。从2021年起，不再审批焦炭、电石、聚氯乙烯、合成氨（尿素）、甲醇、乙二醇、烧碱、纯碱、磷铵、平板玻璃、钢铁、铁合金、电解铝、无下游转化的多晶硅、单晶硅等新增产能项目。

评：在碳达峰目标约束下，供给端无序增长的问题有望得到制约，高能耗、低效益的中小企业将被淘汰，实力雄厚的大型企业通过低碳创新（改善生产流程、更新生产设备和使用低碳能源），竞争力和集中度将进一步提升。

相关品种：远兴能源（000683）、中盐化工（600328）主营纯碱，3月1日纯碱期货主力合约创出上市以来新高；君正集团（601216）主营聚氯乙烯和烧碱。 

3、造纸行业基本面改善显著、龙头纸企大幅调涨报价，3月1日，多品种纸价格上涨。晨鸣、太阳等龙头纸企在前期涨价函基础上大幅追涨，每吨上调500元-1700元不等，目前白卡纸主流品牌报盘价格9800元-11000元/吨。双胶纸价格每吨上调500元-1000元不等，较28日涨幅10.64%至16.39%。

评：近期市场对纸价保持看涨预期，从库存、订单情况等终端指标来看，基本面改善显著。龙头规模纸厂拥有资金及技术优势，纷纷投资建设新的原料生产基地，不仅无惧成本上涨压力，而且相对中小纸厂有利润空间提升，未来市场份额有望进一步向头部集中。

相关品种：太阳纸业（002078）经营双胶纸等业务；晨鸣纸业（000488）系造纸行业龙头企业。

公司新闻  

广晟有色（600259）广州花都投建年产8000吨高性能钕铁硼永磁材料项目。

海信家电（000921）拟以13.02亿元认购三电控股股份，成为其控股股东。

云图控股（002539）预计2021年一季度归属于上市公司股东的净利润盈利1.74亿元–1.92亿元，同比增长200%-230%。

英科医疗（300677）子公司拟50亿元投资年产520亿只高端医用手套项目。

拓日新能（002218）2020年净利润1.68亿元，同比增长115%。

宝胜股份（600973）中标约6.35亿元新加坡电力局采购项目。

嘉诚国际（603535）拟海口6亿元投建多功能数智物流中心项目。

中信特钢（000708）2020年度净利润同比增长11.84%，拟每10派7元。

盛达资源（000603）拟作价31.9亿元购买贵州鼎盛鑫72.5%股权。贵州鼎盛鑫核心资产为其持有的赫章鼎盛鑫80%股权，赫章鼎盛鑫核心资产为其拥有的猪拱塘铅锌矿采矿权。公司股票3月2日复牌。

吉翔股份（603399）筹划收购厦门多想互动文化传播股份有限公司不低于51%股权。

特变电工（600089）下属公司拟87.99亿元投建10万吨多晶硅项目。

三棵树（603737）拟逾40亿元投资五项防水材料和涂料生产项目。

歌尔股份（002241）控股子公司歌尔微电子拟增资扩股引入外部投资者。

海能达（002583）为联合国COP15大会安保提供专网通信设备及服务。

3月1日盘前早知道

1、中国有色金属工业协会硅业分会公布的最新一期硅料价格显示，国内多晶硅料价格涨势难止。根据硅业分会的统计，截至2月24日这周，国内单晶复投料、单晶致密料、单晶菜花料成交均价分别为10.63万元/吨、10.34万元/吨、10.04万元/吨，环比分别上涨均超过11%。这是多晶硅料价格自去年下半年开启涨价潮以来，成交均价首次突破10万元/吨。

评：预计2021年至2022 年全球光伏新增装机将达165GW、200GW 。“考虑1:1.2 的容配比，全球新增光伏装机对应的组件需求为198GW 和240GW。”该机构据此分析，在每GW组件硅料需求量2900吨的前提下，上述组件规模对应的硅料需求约为58万吨和70万吨。然而，硅业分会的统计数据，截至2021年初，国内光伏市场能供应的光伏级多晶硅料在产产能约56万吨。即便多晶硅厂家按计划扩产，到了2022年，国内多晶硅料的供应链才能提升至67万吨。更重要的是，下游硅片、电池端扩产力度更大，导致硅料供给紧张难以缓解。 

相关品种：A股公司多晶硅生产企业主要有特变电工（600089）、通威股份（600438）等。 

2、近日，第五届5G切片产业峰会以“可用到可靠，确定性切片是关键路径”为主题在2021 MWC 上海期间成功举办。华为、中国联通、中国移动、中国电信等5G切片产业联盟成员单位联合宣布成立5G切片产业联盟轩辕实验室，这是产业界首个5G切片开放创新实验室，旨在聚合切片产业力量，为产业伙伴长期提供技术创新验证，以促进切片产业成熟，打通切片产业的技术断点。

评：网络切片作为5G的关键技术之一，也是服务垂直行业的基础和关键。网络切片技术可实现对5G网络资源的灵活切分，是5G差异化需求的必然选择，将5G网络切出多张虚拟网络后，可以支持更多的业务。5G应用场景中有80％是toB业务，切片技术提升率先在电力、多媒体、工业、交通等行业显现价值。设备商与运营商已合作完成多个试点，技术逐步走向商业实用。 

相关品种：润建股份（002929）在互动平台表示，已在边缘计算和5G网络切片领域开展重点研究，项目和产品正在推进中；海格通信（002465）已成为广东移动5G切片式网络搭建的核心服务供应商。

3、据悉,为了确保由欧盟发起了两项计划——绿色协议（Green Deal，在2050年实现欧洲地区“碳中和”）和数字化战略顺利实现，气候学家和计算机科学家发起了“目的地地球倡议”项目。这一项目旨在建立一个全面和高精度的数学孪生地球，在空间和时间上精确监测和模拟气候发展、人类活动和极端事件等，预计从今年中期开始执行，并运行长达10年时间。由这一数字孪生地球构成的庞大信息系统，将能开发和测试更可持续发展的情景，帮助更好地制定环境政策。

评：近几年，空间地理信息产业的发展为生态环境保护带来了契机。尤其是随着数据采集手段的完善，三维倾斜摄影系统、高光谱遥感系统等的应用，使得基于位置的海量数据获取成为可能。基于3D数据仿真建模的数字孪生技术在生态环境领域也得到越来越多的应用。预计伴随"数字孪生地球"构建，相关数字孪生行业有望迎来高速发展。

相关品种：江苏雷利（300660）参股公司苏芯物联致力于研究数字孪生技术、智能传感技术，并积极进行市场应用推广；清新环境（002573）北京必可测科技公司涉及数字孪生的应用探索,公司为必可测的大股东。

昆仑万维（300418）其全资子公司Kunlun Group Limited (昆仑集团)拟购买 Star Group Interactive Inc。(Star Group)股东持有的60.65%股权，交易对价约为13.94亿元。Star Group主要产品“Star Maker”是全球最受欢迎的音频社交平台，基于在线K歌和语音聊天室。

海欣食品（002702）2020年实现净利润7168.5万元，同比增长948.03%。

旗滨集团（601636）2020年度净利润18.32亿元，同比增长36.03%。

中远海控（601919）拟13.48亿元收购集装箱码头公司34.99%股权。

科达利（002850）拟不超5.2亿元投建锂电池精密结构件产业总部及研发基地项目。

苏宁易购（002024）引入深圳国资，深圳国资拟148亿元收购苏宁易购23%股份。公司股票3月1日（星期一）开市起复牌。

君实生物（688180）与阿斯利康制药签署拓益独家推广协议。

晶澳科技（002459）拟投资50.24亿元建设年产20GW拉晶、20GW切片项目。

天合光能（688599）拟25亿元投建高效光伏组件项目。

司尔特（002538）拟投建磷矿建设、磷化工精深加工项目。

万方发展（000638）拟增资收购合计持有铸鼎工大40%股权。

东方明珠（600637）拟5亿元-10亿元回购股份。

三鑫医疗（300453）一季度净利预增106%-147%。

格林美（002340）一季度净利预增120%-170%。

昇兴股份（002752）一季度净利预增386%-456%。

国泰集团（603977）在E互动上表示，公司已构建中高端钽铌金属化合物两大生产基地——拓泓新材、三石有色，分别位于宜春和新余市。

东方雨虹（002271）上调各类产品价格10%-20%。

2月26日盘前早知道

1、据清华大学官网消息，2 月 25 日，清华大学工程物理系教授唐传祥研究组联合国外科研人员发布了一项重大科研成果。该成果基于SSMB（Steady-state microbunching，一种新型粒子加速器光源“稳态微聚束”）原理，能获得高功率、高重频、窄带宽的相干辐射，波长可覆盖从太赫兹到极紫外（EUV）波段，有望为光子科学研究提供广阔的新机遇。

评：大功率的EUV光源是EUV光刻机的核心基础。随着芯片工艺节点的不断缩小，预计对EUV光源功率的要求将不断提升，达到千瓦量级。基于SSMB的EUV光源有望实现大的平均功率，并具备向更短波长扩展的潜力，为大功率EUV光源的突破提供全新的解决思路。 

相关品种：奥普光电（002338）产品可用于光刻机的光学系统中，大股东长春光机所正在研发更高水平的光刻机曝光系统；苏大维格（300331）自主研发制造的激光直写光刻设备；张江高科（600895）参股公司上海微电子是国内光刻机研发制造领先企业。

2、据一份名为《广东省国土空间规划2020-2035年》的官方文件，突然在网上火了起来。这个文件中，广东首次明确提出，将在省域空间内，预留京港澳和沪（深）广两大磁悬浮高速通道。这标志着我国新一代交通基建革命要开始了！因为，磁悬浮列车做为目前全世界最先进的轨道交通技术，时速普遍达到600公里。如果沪（深）广高速磁悬浮通道建成，沪广两市3小时以内即可通达；如果京港澳高速磁悬浮建成，京广两市3.3小时左右即可通达。这比高铁要节省一半的时间；它还将对航空公司形成巨大的挑战。对于长途来说，坐高速磁悬浮比坐飞机，更具有时间优势。

评：随着经济的高速发展，面对越来越拥挤的交通压力，磁悬浮列车噪音小、占地少、爬坡能力强、污染少、能耗低等优点开始彰显，并作为一种现代化交通工具逐渐被大家越来越重视。国家铁路局总工程师严贺祥此前在国新办发布会上表示，正组织开展《“十四五”铁路发展规划》研究编制工作。推动时速400公里级高速铁路关键技术、600公里级高速磁悬浮系统技术储备等重大科技研发。 

相关品种：新筑股份（002480）与德国马克斯-博格集团签订《磁浮交通系统技术许可协议》，通过合作，有助于公司全面掌握具有国际领先水平的系列化磁浮交通全系统的核心技术；中科电气（300035）电永磁混合悬浮磁铁产品已应用北京控股磁悬浮技术发展有限公司与国防科技大学联合研制的中低速磁浮试验样车上。

3、据中国有色金属协会硅业分会数据，本周硅料价格继续大涨，本周国内单晶复投料价格区间在10.5-11.0万元/吨，成交均价为10.63万元/吨，环比上涨12.13%；单晶致密料价格区间在10.2-10.7万元/吨，成交均价为10.34万元/吨，环比上涨11.78%。多晶硅成交价相比节前大幅上涨，其中复投料、单晶致密料、单晶菜花料成交价涨幅区间在8%-11%。硅料价格连续八周上涨，显示景气超预期。

评：本周多晶硅价格大幅上涨，一方面是由于海外进口价格先一步以高价成交助力了国内市场价格涨势的延续，另一方面是硅片企业扩产产能释放进度远快于预期的同时，本月硅料产量又受生产天数减少影响略有下降，下游对于短期内硅料阶段性供不应求的预判更为坚定，因此采购需求旺盛，支撑本周多晶硅价格大幅上涨。券商分析师预计，从短期看，节后硅料环节订单仍持续火爆，供应紧张几无现货，价格延续强势表现；随着装机需求旺季的来临，以及月底进入新一轮集中报价阶段，硅料价格有望继续上行。从中长期看，预计2021-2022年全球光伏新增装机将达165GW、200GW左右，对应硅料需求约为58万吨和70万吨。预计2021年和2022年的硅料供给分别为57万吨和71万吨，硅料环节预计将延续供不应求或者紧平衡的状态。

相关品种：A股公司中，可关注国内硅料企业通威股份（600438）+0.91%、特变电工（600089）-1.46%等。

公司新闻  

长盈精密（300115）2020年度净利润6.02亿元，同比增长617.82%。报告期内电脑类、智能穿戴类、新能源汽车零组件类产品有较大增长。

复星医药（600196）中国澳门政府计划采购共计40万剂mRNA新冠疫苗BNT162b2。

潍柴动力（000338）拟将子公司火炬科技分拆至创业板上市。

赣锋锂业（002460）拟新增发行4804万股H股，用于扩张建设海外锂资源项目。

宁德时代（300750）拟投资不超105亿元扩建时代上汽动力电池生产线项目。

万泰生物（603392）万泰凯瑞新冠病毒相关检测产品获欧盟CE认证。

万华化学（600309）3月份中国地区聚合MDI价格上调7500元/吨。

欣旺达（300207）拟定增募资不超39.37亿元，用于多个锂电池项目。

麦迪科技（603990）拟以5000万元-1亿元回购股份，回购价格不超过45元/股。

传智教育（003032）控股股东、实控人之一黎活明计划在未来3个月内增持公司100万至500万元。

ST宜化（000422）拟投建6万吨/年生物可降解新材料项目，主要产品为PBAT树脂，并可兼顾生产其它树脂产品。

蓝光发展（600466）全资子公司蓝光和骏拟将其持有的港股公司蓝光嘉宝服务64.62%的股份转让给港股公司碧桂园服务的全资子公司，对应交易总代价暂估值48.47亿元。

潍柴动力（000338）拟将控股子公司火炬科技分拆至创业板上市

宁德时代（300750）拟不超105亿元投建动力电池生产线扩建项目。

万华化学（600309）上调3月份中国地区MDI价格。

通货膨胀不可避免

我们先来看一下今天的盘面数据。上证上涨20.97点，涨幅0.59%；深证跌41.86点，跌幅-0.28%；创业板跌30.28点，跌幅-1.01%。两市涨跌比约为2：7。两市成交量9300多亿。涨幅达到9.9%的个股有50多家。虽然指数不太好看，整个市场也多数票在整理。但仍然有明显的盈利主线。

  牛年以来，特别是春节后的行情。顺周期的个股被市场炒得比较猛。像化工、有色等涨价板块涨幅较大。炒他们的简单逻辑就是涨价带来利润空间的提升。因为近期大宗商品涨幅较大。所以这些大宗上游相关的股票先涨了。用官方的说法就是通胀。简单直白来讲就是物质和商品在涨价。

  正如我们文章的标题所言通货膨胀是不可避免的。这个观点在春节前和很多朋友讲过。更早的在去年就和一些朋友聊过。因为去年单是美国就放水几万亿美元，然后还有欧洲和其他国家一样为了抗击疫情也是大量放水。这些资金肯定会进入股市和大宗商品。并且还不止仅进入到股市这么简单。严格来说各种金融市场都会被“注水”。资金所到之处被炒高是必然的事情。

  按资本逐利的特性。一定会炒高标的的价格。也就是说进入股市就炒高股票，进入大宗市场就炒高商品。既然全世界放出了天量的资金。那么不管他是什么炒作顺序的安排。大宗商品一定会被炒起来。大宗一旦被炒起来的话，那么物价必然上涨。因为大宗商品是各种产业的上游及原料。上游被炒起来就意味着牵一发而动全身。物价必然上涨。用官方一点的说法就是通胀必然来到。

  通货膨胀我们简称为CPI。那么CPI与股市有什么关系吗？当然有，而且关系巨大。这里我们不贴数据了，直接给你们讲CPI数值对股市的影响。CPI连续温和上涨有利于股市上涨。后面从温和上涨到CPI大涨仍然会推高股市，当CPI居高不下时，则令货币政策进入加息周期，前期的加息仍会推高市场。当累积到一定量时，后面的加息则让疯狂的资本市场会形成转折，并迎来暴击。

 记好了，后面通货膨胀不可避免，同时通胀也不是意味着所有票都涨，你要这样理解就大错特错了。同时在通胀期一样会令一些标的冰水两重天。旱的旱死，涝的涝死。所以牛年做票模式一定要改改。不要去追高涨幅巨大的票。不要去搞过气的票。现在已经不是牛初了，所以买基金也是没有必然的保障。你能明眼看到的机会都不是机会。而且机构与机构之间也形成博弈。此时买基金，基本是炮灰。如果你懂选股规则。绝大部分机构都跑不赢你。