华为真狠 北证见顶倒计时

比亚迪系和长安系冰火两重天，源于余承东直接摊牌了，邀请赛力斯、奇瑞、江淮、北汽4家智选车合作车企共投合资公司，还希望中国一汽集团加入，盘中一汽解放、一汽富维直线拉涨停。余大嘴，大A带货（票）第一人，大家都知道一汽的江湖地位，咱们国车红旗就是一汽生产的，这是在下一盘大棋，华为“造车”的使命，绝不是做几套方案、卖几辆车这么简单。而是把中国汽车行业带入到“智能化时代”。

长安、华为深度合作下的机会 半年88%收益

上周看到科创板开户940万，半个月前北交所是617万，最新看到的数据是663万，要求科创板开户同时开通北交所的80%，这个数字是752万，也就是还有89万就可以完成要求了，再新增开户的潜力也不大了。

我多次说北交所可以不交易，但是一定要开通，开通条件是20个交易日日均资产50万，交易满两年，现在在股市老韭菜是都具备了。

北交所最新市值也就3600亿，最新成交173亿，换手率达到4.8%，而A股总市值90万亿，成交不足9000亿，大概换手不足1%，这里面还不包括限售股，北交所是A股换手率的5倍，北交所未来一定会炒出泡沫，不知道是哪位名人说的：股市是允许有泡沫的，现实也是这样的。

我的观点一直是做正确的事情，做认知范围内的事情，同时今天补充一下如果你适合炒题材能赚钱也不错。

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我们最近也在研究短线交易模型，半年88%收益，有一个致命的缺陷就是回撤比较大，其中十月中旬就回撤了25%，这是老婆的账户在跑，就动用了100万，即使全部亏完跑出一个交易模型也是值得的。

之前跑的模型就是有问题，在总仓位、单个票的仓位、总回撤都没有具体要求，下一步用了三个账户继续做实验，应该可以跑出来，在经过股神们的指点，现在总仓位收盘不超过5层，单票仓位不超过1.5层，总亏损10%就休息。

其实我一直不认同这样通过炒作做短线，这就是赌徒，其实如果短线模式跑好是非常赚钱的，身边有三个职业短线玩家，

第一个是合肥孙总，请了一个操盘手从200万，用了10年时间做到3亿多深受打击，这个操盘手拿走的工资就超过5000万。

第二个是杭州基哥（20年职业游资）100万15年做到3个亿（这是三年前数字，这三年没有见面没有问了），我认为我是没有这样天赋，只是朋友圈都是这样说的，到他办公室呆了一天，直接pass，我需要长期跟踪，同时需要看到一步步成长，我才会相信的。

第三个还有一个合肥的90后小董，高中毕业炒股，在美国读大学炒股，2019年时候看到账户从100万做到1800多万，现在已经1亿多了。我当时只看了一年交易记录，2018年行情非常低迷还是翻倍，这人没有见我，我想百万年薪挖他，只是他不在乎，请吃饭都不给机会，就这样放弃了，最近通过别人看了一遍他最近两年的交易记录真的佩服的五体投地。

所以我下定决心研究短线研究交易模型，现在成功了60%，瑕疵是第一时间不够长，第二是中间回撤太大。准备再增加三个账户+用半年时间，继续跑模型，希望团队在我带领下能做出非常成功的模式。

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#长安汽车与华为签署投资合作备忘录#这是一盘非常的大棋，长安汽车拟投资华为新设汽车智能系统公司，怎么利用华为的技术优势，而长安是国企是资源优势，这样可以说强强联手，赛力斯只不过是他的试验田而已，通过赛力斯获得成功，目前已经拿下长安，长安是大更大的试验田，下一步长安是大股东拿下中国的汽车制造企业，其他的老牌国企如上汽、一汽车，目前还不能接受华为，如果长安做大股东就不一样了，他是国企，可以名正言顺的合作了，做大做强后在走出国门，这是国有企业要讲究门当户对。

以前一直找外企合作，现在都是找华为，这就是傍大腿。

上汽、一汽、广汽、等都傍过外企大腿，长安汽车一直都是中低端汽车的代名词，这不还是要换个爹，希望弯道超车，民企长城、比亚迪有自己的核心竞争力，没有傍大腿，闯过一关又一关。做企业傍大腿短期有用的，长期看还是自己要有核心竞争力。

为新公司提供汽车零部件的公司，如发动机、制动系统、转向系统、悬挂系统、电子控制系统等的供应商，都将有可能从新公司的生产中受益。例如，万向钱潮、华阳集团、华域汽车、等等。这些公司在各自的领域内有着较强的实力和市场份额，为长安汽车提供关键的零部件和相关服务。

芯片领域的机会

我们芯片普遍处在2.0或1.0技术，英伟达都到4.0了，英伟达现在是提供缩水4.0版的2.0芯片，我们也是抢着要，起码稳定性强，现在英伟达推迟H20等芯片出货日期，对国内的一些上市公司可能会带来利好影响。这些公司可能为英伟达的芯片提供原材料、零部件或电子元件等，因此英伟达的推迟出货可能会使得这些公司的订单增加，从而提高其业绩表现。

具体来说，以下是一些可能受益的上市公司：

1、江丰电子：该公司为英伟达的芯片提供高纯度溅射靶材等关键原材料，因此英伟达的推迟出货可能会使得江丰电子的订单增加。

2、北方华创：该公司为英伟达的芯片提供电子元件和零部件，因此英伟达的推迟出货可能会使得北方华创的订单增加。

3、长电科技：该公司为英伟达的芯片提供封装服务，因此英伟达的推迟出货可能会使得长电科技的订单增加。

另外也要关注相关的通富微店、浪潮信息等等相关的公司，只是提醒大家加入自选股，长期跟踪。

儿童呼吸道感染肆虐，流感板块持续走强。最近两天喉咙发炎，我也很害怕，到诊所看人满为患，上周五相关个股走势还是非常强的，本周初还是应该关注情绪的炒作。

1000万优质韭菜跑步入场 房地产情绪扰动

北交所指数北证50盘中一度涨11.76%，成交102亿，一个月前日均成交量不足10亿，瞬间成交量扩大10倍，看着好刺激，全线上涨，其中有10家涨幅30cm，已经被证实的传闻：北交所对各大券商总部督导，要求各公司北交所权限开通率年底需要达到80%。

下午找个三个券商的朋友咨询，分别是国元、华安、海通，证实不是传闻，确实是这样的，其中海通说上半年就将北交所开通率纳入考核了，国元说四季度就有考核要求了，华安营业部说最近有开通率80%的要求。感觉以前只是口头提醒，看交易量还没有起来，就急了，直接有开通率80%的要求。

开通北交所的条件是需要个人投资者准入门槛为开通交易权限前20个交易日日均证券资产50万元，同时具备2年以上证券投资经验。已经开通科创板的股民资产和年限都已经达到条件，同时也做过知识测评（问卷）、风险是匹配的，直接在app点击确认就签署了，很多程序都免了。

截至11月10日，开通科创板权限个人账户数为939.58万户，其中开通科创板权限未开通北交所权限账户数为322万户，占科创板权限账户数34.2%。也就是未来的40天有134万股民开通北交所，这些群体都能成为北交所的合格投资者。

我做了一个表格，把上市公司数量、总市值、日均成交量做了比较，科创板今日成交量是正常的，如果科创板所有客户都开通北交所，对照科创板总市值，北交所日均成交在30亿还是比较合适。

今天的北交所票太热，单日成交102亿，是上个月日均成交的10倍以上，应该是大家认为先入一步，以后大家都开通北交所了，就指望着新的的韭菜来接盘了，凡是开通北交所的都是高净值人群，相对更理性，这个想法可能不现实。

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房地产短期有扰动

房地产股金科股份、中迪投资、深振业等五家涨停，地产股全线飘红，源于一个传闻：金融监管机构正在起草一份包含50家国企民企房地产商的白名单，在列的企业将获得包括信货、债权和股权融资等多方面的支持。

我们要知道想的两个问题：1、需要漂亮的GDP, 2、保交楼，不要出现群体事件，也就意味着获取政策支持的是头部房企，特别是国央企，这就是左口袋和右口袋的事情，反正都是一家的。其实对于哪些不能如期交付的民营地产，只要不出现群体事件都无所谓了，剩下就是慢慢给房企压力，最终交付就可以了。

真的实现房地产再度启动，我没有想到很好的理由，我想要么就是房价腰斩，所有低收入者感觉便宜，才会购买。还有一种就是经济起来了，大家看到赚钱的希望了，这样购买力也会大大提高，这两种都不可能。

对房地产就是炒预期、炒情绪，短期当作科技股炒一波，如果真的参与就不要选基本面，就选盘面小+强势股了，还有什么其他的理由么？

【分析称华为P70系列明年出货量将同比增长100%】天风证券的郭明錤在最新一期市场研究简讯中看好配备潜望式摄像头的手机，潜望式摄像头就是“内变焦”镜头，我们自己可以放大或缩小的，完成展望2024年，全球配备潜望摄像头的智能手机出货量最快的2个品牌预计为苹果和华为。晚上看了一下相关的公司，也就欧菲光盘子比较大，最近走势也是比较强。

这板块要近期要大涨

中贝通信、恒润股份算力租赁都是50%以上的涨价，汇纳科技盘中子公司算力租赁涨价，总公司股价直接封板，短期内算力供需两侧会出现阶段性失衡，部分先发优势的公司已有一定规模的算力储备，在手算力的价值有望因稀缺性提升。

皇庭国际：六连板，深交所发布关于对皇庭国际的关注函，要求是否存在误导性陈述，以及配合市场炒作、“蹭热点”的行为，这是主力和 游资合作的产物。

本周策略

周末各大券商的观点，起码媒体+券商已经把指数向下的通道关闭了，目前3000点是一个非常强烈的支撑，这个时候谁敢做空直接Z人，这个时候我们不要悲观。

在11月15日在美会议，家里的安定团结非常重要，我们一定传递正能量，A股也是一样，我就不信这个时候会出什么大的幺蛾子，如果真的到3000点，金融、煤炭第一个出来狂拉扛起指数。

我们最近医药、煤炭、券商、华为概念股、人工智能等等走势都是非常稳健的，我们没有担心，只是热点不会像前一段时间炒龙、凤一样持续罢了，这个时候就需要做好功课，选好这个股，做好潜伏。

近期煤焦钢等黑色系大宗价格涨幅较大，焦煤、铁矿石原燃料及螺纹、热卷钢材价格均突破九十月旺季的价格高点，焦炭现货也打破多轮提降预期，迅速提涨。虽然市场进入淡季，产业链终端消费偏弱，但在宏观利好影响下，市场中游信心明显改善，而钢企的经营策略也助涨了市场情绪。

阿里云端再次出现故障，2023年11月12日17:44起，阿里云监控发现云产品控制台访问及API调用出现异常，影响到全球了，我们科技+科技安全应该得到重视。

为什么今年及未来我都是非常看好科技，国家已经把科技提到到前所未有的高度了，涉及到的产品了：云服务器ECS、云数据库、存储产品（对象存储、表格存储等）、云网络产品（全球加速、NAT网关、VPN网关等）等云产品使用。

我在十月初就分享了存储类芯片已经开始复苏了，目前还处在低位，我们要做好潜伏，力源信息上周五20cm封板了，另外据东方财富网看到的消息，储存芯片巨头三星电子在将NAND Flash芯片报价调涨10—20%之后，近期再传决定明年一季度与二季度将逐季调涨报价20%，此举远超业界预期。只有产品紧张的时候才会涨价，这样对我们芯片公司构成比较大的利好。

最近金融反腐力度很大：1、中国银河证券原董事长陈共炎被查，2、中信银行原行长孙德顺受贿9.795亿，以受贿罪判处被告人孙德顺死刑，缓期二年执行，3、证监会设计稽查处，编制170人，负责调查、取证、提出处理意见，这些都自残给大伙看看，以前问题正在梳理，你们赶紧把屁股搽干净，别被查着了，从源头找原因，遇到了绝不姑息。

这也是给全球的机构投资者+个人投资者看看，我们要用铁腕去治理市场，你们以前在A股没有赚钱，以后一定能赚钱的，这就是我什么看好A股市场的根本原因。

同时也提醒了哪些有问题的公司比如股权纠纷的合盛硅业，为了赢得胜利，最后还有会引出其他的违法犯罪的问题，比如税务、产品等等问题，这些都是都是未知的，最后都是两败俱伤，最终连累我们的投资者，凡是类似这种公司我们尽量远离。

金融反腐可能影响带病上市的公司，还有财务报表有问题的公司，都是有谁在保护他，只要上面一条线出问题了，其他的就会被牵连出来，比如村里办公室副主任杨蕾被查，一定会牵连到部分公司，我们也不知道哪些公司，我们最好就是远离问题公司。

七连板天威视讯：目前建成的数据中心尚未正式投产，炒他参股的公司中广电传媒，这家公司做了个短剧叫河马剧场，还有就是关于公司数据中心机房算力的相关情况，没有投产，也没有收入，实际上还是炒短剧，其实短剧利润也超过300万，市场也就是在炒这个热度，如今七连班了，说明短剧热度还在。　

陆家嘴说明苏州绿岸项目情况：将全力通过司法途径还原事实真相，背后的出让方是中国平安，最后两家股价都掉坑里了。

江苏苏钢集团的控股股东为方正商业地产有限责任公司，持股92.46%。而通过股权穿透发现，其方正商业地产背后的最终实际控制方，则是中国平安。

有钱就是横

看了盘面认为短期要调整，看了今晚的消息又看到一丝希望。

浪潮信息在东财热搜第一，有消息称英伟达、英特尔为我们提供芯片，浪潮现在是巧妇无米之炊，下游需求量比较大，而缺乏顶级芯片，就在今年3月4日浪潮就是因为美国限制芯片出口而跌停。

这次不是美国的最顶级的芯片，英伟达已开发出针对中国市场的最新改良版系列芯片——HGX H20、L20 PCle和L2 PCle，最新三款芯片是由H100改良而来。可能技术水平比我们国产芯片好一点，或许差不多水平，但是人家的稳定性强。为了打击我们的科技，高端芯片还是不给我们，英伟达最快或将于本月16号之后公布，国内厂商最快将在这几天拿到产品。

浪潮就是因为受到这个消息刺激，下午快速拉涨停，成交额74亿，换手率达到14.43%，不出意外明天还有可能连扳。

近期算力恐发酵了，恒为科技、中国长城、中科曙光、神州数码、紫光股份等等，他们都带有这个概念。

有钱就是横！顾家实控人真的爽！

美的创始人是81岁何享健，大女儿何倩嫦、儿子何剑锋、小女儿何倩兴，目前控制着五家上市公司，表外资产不计其数，很多恐怕自己的不知道。

美的集团目前市值3688亿，旗下拥有美的、小天鹅、威灵、华凌、安得、美芝等十余个品牌。曾经把上市公司小天鹅（000418）收了直接退市。

宁波盈峰睿和（何家对外投资的公司）受让顾家家居实控人2.42亿股，占顾家总股本的29.42%，转让价为42.58元/股，转让总价102.99亿，溢价16%买！

公司的实际控制人也将由顾江生、顾玉华、王火仙变更为何剑锋（美的集团创始人何享健独子）。

美的系上市公司：大女儿何倩嫦的会通股份，小女儿何倩兴的旭光电子，何剑锋的盈峰环境，现在又添一家顾家家居。

商务部搞新能源汽车下乡，你们怎么看？

乡下有条件的都到城里买房了，6个口袋都掏空了，现在正在努力的还房贷。没条件的儿子房子都买不起，在乡下也是末等人，根本就不会买车，驾照都没有，哪里还想着买车。如果不欠房贷，而且已经有车子的，那么那不着急换车了，不会因为你刺激一下就去换车。

消息对盘面有一定的刺激，如果因为这个消息对上市公司基本面带来改善，可能性不大。

汽车真的不好选股，长安汽车涨停是泰国基地正式动工，说实话老牌国企上汽、长安真的不看好，根本原因体制太僵硬；民企长城汽车擅长营销大爆款，技术和底蕴真的不咋的；比亚迪盘子太大了，如果要突破除非在人工智能领域突破，股价有望翻倍，守住现在就不错了；剩下也就看广汽、赛力斯、造车新势力了，可选范围真的不多。

三星危急 中国芯片崛起 券商看头部

就在昨天韩国金融服务委员会宣布，从明日开始，一直到2024年6月，韩国将禁止股票卖空，以允许监管机构“积极”改进规则和制度。

谁来救救三星，这是来自自媒体和民间的声音，请政府出手扭转三星的困局，挽救三星就是在挽救韩国经济，随着三星倒下中国的半导体芯片就崛起了。

中国的半导体芯片要崛起，我们要做好积极布局，韩国三星上半年业绩暴跌95%，创下了14年来最低水平，今年前三季度累计亏损12.69万亿（折合人民币688亿），最高峰时候占有全球45%市场份额，在2017年英特尔终结了长达25年三星霸主地位，如今库存达到1800亿人民币，三星可占韩国25%的GDP，如今三星巨亏，韩国的经济也就是一塌糊涂了，会遭到全球的空头狙击。

三星如今这样困境导致了韩国经济崩溃，现在是禁止股票卖空，这都是跟随美国制裁中国惹的祸，丧失了中国入场巨大市场惹的祸。

我在十月份就说了中国的储存的芯片开始量价齐升，这是我在铜陵调研的时候，特意咨询耐克装备黄董事长，他同时说半导体最晚应该到明年二季度会复苏。

所以我回来第一时间布局了储存类芯片，我看好的标的从十月份开始上涨目前涨幅超过10%，这是相信专业人员的判断，更相信从业人员的预判。

黄董说：中国就没有突破不了的技术，只是时间问题，如今天中国有巨大市场，有了政策的支持，芯片是一片蓝海。

我的意见芯片类公司找头部公司潜伏，只要不是高位的，未来都会有数倍涨幅的机会。

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周末证监会鼓励兼并重组，打造航母级券商，本周对盘面有刺激，特别是头部券商，中长期还是继续等。

最近也跟券商聊到这个问题，请教他们对这个问题看法，他们的意见是小券商价值不高，券商的核心价值对外面是金融牌照，券商已经有了，其次就是客户，8年的熊市，小客户消灭的差不多了，剩下就是大客户也不会太多，券商佣金价格战，现在这块利润也不高了。最后就看小券商的自能能力和投行能力，他们这方面基本都不行。

如果真的好点的券商都已经上市了，目前已经有一半券商以及上市了，他的融资能力比较强，而且地方政府也不愿意被外地兼并。

最后是券商优势互补式的合并，券商主要看：投行能力，自能能力，经纪业务的客户。比如东方财富经纪业务比较好，找投行能力和自能强的公司合并；中信证券北方网店多，南方网店并不多，他收购了广州证券，体现出了优势互补。

券商是牛市的旗手，历来行情都是这样的，7月份已经涨过一波了，如果确定行情的到来，券商还是春江水暖鸭先知。

突发 富士康完蛋了 华为又出新机会

全球股市都在涨，只有A股在草原，希望今天A股不要辜负大家期望。虽然这两天因为身在北京老乡事情看空市场，怕的是突发事件影响A股急跌，但是我还是希望A股是上涨的。

富士康澄清自媒体的谣言：富士康被彻查，需补税1800亿，约2万足球场的土地将被收回国有。 

富士康的税务、用地被查这是事实，公开报道已经确认，富士康旗下A股唯一上市公司工业富联3000亿大蓝筹两个跌停这也是事实，我更担心富士康20万股东。

富士康现在市场份额都是苹果的代工，目前苹果只有2.5%代工在中国，苹果也不会抛弃中国份额供应链，同时更不会放弃中国消费者市场的，那么这个代工最终会给立讯精密等其他工厂的，也就是工业富联要不要都是无所谓。

在此之前郭台铭、富士康、工业富联的时代结束了，提醒大家未来两三年不看他的公司，手上有的可以调仓换股，一旦斩仓就不再回头，他的案子结束需要时间，这跟我当初判断恒大系、明天系、中植系是一个逻辑，大概率是永不翻身了，富士康结果怎么样，还需要长时间观望。

郭台铭是一个非常有争议的，这次涉及到贿选，他的团队有调查12起与郭台铭贿选有关的案件，并拘留了15人，我就搞不懂好好经营企业，做你的企业家不好么，你把几万人解决就业，后面就是几万家庭，也就是几十万人，这也是对社会的贡献，他去玩政治是不是嫩了点。

富士康从1988年在深圳建厂，对待工人堪称是机器人，不堪承受压力的工人跳楼新闻频出，曾经口出狂言：给大陆赏饭吃。

工业富联利润率不咋的，体量还是比较大，分红还是比较好，2022年盈利200亿，分红109亿，比A股铁公鸡强多了，单纯从投资角度看还是比较喜欢郭老板的企业。

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智界S7将于11月9日开启预售，同时鸿蒙智行系统要召开发布会，为了这个系统，华为准备了7年，鸿蒙智行可以理解成为智能驾驶提供统一、开放的操作系统平台，这意味着无论是汽车厂商还是自动驾驶技术公司，都可以在这个平台上进行开发和应用，他是我们智能驾驶的一个操作系统。

既然是操作系统，不是我们电脑系统一样，不仅仅是程序，还需要其他硬件，搜了一下相关的公司，供大家参考。

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人形机器人短期借机炒作！

工信部的人形机器人创新发展指导意见已出炉，称人形机器人集成人工智能、高端制造、新材料等先进技术，有望成为继计算机、智能手机、新能源汽车后的颠覆性产品。

人形机器人现在成本很高，也就是讲故事，现在是没有普及，也就不能上量，如果真的普及了，上市公司业绩凸显，会走出类型之前新能源汽车的走势，目前还是停留在概念阶段。

从各类核心零部件来看，有部分是跟现有的工业机器人重叠的，比如减速器和部分电机，但人形机器人对于传感器类部件、智能化软件以及AI大模型的需求更加突出，此外直线型执行器也是人形机器人率先导入应用的，某种程度上可以说中国已经具备一定的产业配套基础，但也有需要补足的短板，如全身动力学控制算法、高算力控制器、高性能力觉传感器/触觉传感器、高功率密度电机等。

与其说炒机器人，还不如说炒工业机器人+AI结合的主要产品：减速器、伺服电机，传感器、激光雷达、摄像头等等。　

绿的谐波系谐波减速器龙头，据披露其谐波减速器在国内的市占率达24.7%，下游主要就是机器人厂商。

国产工业机器人市场出货量方面，按品牌排名依次为埃斯顿、汇川技术、埃夫特。

里面谈到的个股仅仅为我研究所用，不构成推荐，管不住手的盈亏自负。

赏一个跌停

科大讯飞、欧菲光、四川长虹跌停，这些都是补跌性质的，根本原因涨高了，买入的时候看位置哟，再好的公司达到预期也要走人的哟。

今天渣男券商被拉起来，13:50后开始加速，不排除国家队再次沿用老套路救市的可能性，这在前期都重点提醒关注的，他是牛市的旗手，对于高位科技股，还是坚决抛弃的。

彻底解决A股的问题真的很难，为什么要在这个时候救呢？救落水者也是到奄奄一息的时候，捞一下人就起来了。

我坚定的认为还有可能一波急跌见底，2885点大概率是破的，不把市场跌穿不会有大行情，个股也是一样，现在多头应该全力拉升，反指数打起来，把在期货做空的资金给它拉暴，同时也树立多头反攻的基本态势。

不然的话，这样走走停停，后面指数大概率还会有低点，这就是当强不强，其后必弱。 

现在市场的主要矛盾，股民认为是制度问题、上市公司问题、投资机构问题，就好像“一棵树根烂了，但是没法连根拔起，只能说病虫害问题”。但归根到底，其实是树下面的土壤问题！是整个（树林）生态的问题，更是人性的问题。

有位说过，凡是用钱能解决的问题，从来不是问题。如果靠几万亿大基金救市，可能来一波反弹，也可能来一波大牛市，只能说小修小补，股市的根本问题还是没有得到解决。

我是选择好的公司，有责任感公司和实际控制人，他们不一定想走这个捷径，老板才是企业的灵魂，漏洞是给苍蝇盯的。这些年选了不少好的公司，都是股价跌透了，遇到风口都出现翻倍的走势，比如浪潮信息、比亚迪、康缘药业、360等等，都是出现几倍走势。

科大讯飞罚他一个跌停，原因是这样的：有家长在自家孩子的科大讯飞学习机中的《蔺相如》一文里，发现了一些诋毁伟人、扭曲历史等违背主流价值观的内容，该家长对此感到既诧异又气愤，第一时间联系了科大讯飞的在线客服，客服表示这篇文章是审核过的。这位家长认为客服的回复并不具有说服力，于是将文章截图、与客服的聊天记录发布到了网络上。

像科大讯飞这样的知名品牌学习机中不应该出现这种低级的错误，尤其学习机的使用者大部分是正处于价值观形成阶段的未成年人，错误的引导很容易使他们的成长偏离轨道，比翻墙软件还要误人子弟，这几年大学教授意淫、毒教科书都应该好好管管了，讯飞这个事情可能最近半年对股价也会有阴影。

利好语料和审核。

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上海金山开始放开限购了，要求社保要满三年，说实话这个要求很低的，大概八成想购房人都具备这个条件，就是购房人没钱，我看到苏州、合肥、南京等等热门城市都放开了，最后还是一个鸟样“卖不动”。

最后还是体现在大家对外来收入的预期，对未来收入比较悲观，都在降低自己预期了，有种消费降级的感觉，热门城市卖不动，相信上海金山区也一样，最后还会扩展到主城区。

我的未来预期是利率降低到1%以下，美国、日本在经济萧条的时候利率长期维持在0.25%，若是投资回报率在3%以上，我现在住的的房子若出租100年都不一定收回成本，其他区域也差不多，你们算一下假如你的房子如果出租多少年才能收回成本。

别慌，大底的特征，加仓！

未来的30年股市是最好的投资品种，如果股市都赚不到钱，你投资其他品种都是失败，国运、国运、国运....

大底特征是：

1、底部阴跌、长期盘整，让大家丧失信心。现在小孩相亲绝对不能说父母做股票，清一色定义为、败家，实际上只有懂的人才知道。

2、政策利好不断，大哥比我们更着急，在7.24定的“活跃资本市场、提升投资者信心”的基调，凡是我想的利好都出来了。

我呼吁：通过浙江国祥的事件，我觉得我们的ipo在上市前可以增加一个公示环节，让广大股民和媒体扒一扒，发挥下监督功能，毕竟我们的注册制是管上不管下，没有做空制度，退市难如上青天！

3、最后一波是高位的大白马，比如看到今天茅台、中石油之类的补跌。上午茅台急跌4.87%，中国石油是跌2.5%，各大银行等毫无原因的下跌，历史经验告诉我们是最后一跌。

4、最后导致市场出现急拉，所有我说这个位置加仓，在急拉的时候你是来不及的，如果已经反弹结束再去追，短周期就会让你套的。

现在最紧张的还是上面和机构：

可以不要政绩，但是股市在他们下出现问题可要担责任的，也就是可以不作为，但是不能出问题。

私募大部分都有平仓线的，这个时候是不敢满仓的，如果急跌就有可能爆仓，包括大金主也是有两融的，这时候也是非常谨慎的

还有就是机构，不管汇金，还是公募他们也是在承担使命，而且所有的都已经投进去了，而且公募现在是募集不了钱的，大家已经对公募、市场丧失信心了，除非国家队在购买他的产品，机构也只能躺平。

最后的结果是大基金就是把抛盘全部接住，媒体大胆唱多，神秘资金激活大盘股市场信心。

普通投资更多都是闲置资金，只要不追高并且能守着最后应该是输时间不输钱，就目前而言没有什么好担心的，该干干，剩下就交给国运了，如果股市都赚不到钱，你投资其他任何品种也赚不到钱。

金融三剑客搞起来！

昨晚A50狂拉超过1.4%，大家恨不得马上开盘就能捡钱，因为救市开始了。

时隔10多年，汇金再次增持，中农工建四大行公告称，汇金于10月11日增持四大行5亿元，后续6个月内，会继续增持，四大行分红派息比较高，增持肯定不会犯错误，历次都是从四大行开始的。

只要是老股民都知道汇金出手代表什么！A股历史上，汇金增持银行股至少有过6次，最知名的是08年和13年。

2008年9月18日，沪指跌至2200点，汇金公司宣布在二级市场自主购入工、中、建三行股票，承诺期一年。隔天市场涨幅为9.46%。

2013年6月13日，汇金公司下场护盘，当年6月，上证指数跌至1849点之际，汇金再次出手大量申购指数类ETF基金，令市场止住下跌趋势,迎接一波轰轰烈烈的大牛市。

从之前各种政策加码，到如今真金白银入场，一系列行为表明一个态度：活跃资本市场、提振投资者信心，这样银行、证券、保险将会率先启动，这个时候就可以开干了！

牛市的齿轮从现在开始启动了，我一直是坚定看多，就是不知道何时启动，如今小荷才露尖尖角！

A股减肥药指数昨天上午涨近6%，科源制药、华森制药收盘涨停。司美格鲁肽已经获批治疗糖尿病、心血管保护效果，实际是国外还当做减肥药，不知道你在胖不胖，反正我也到了用这个要的程度了，还有十个女人八个都想减肥，这是很大的市场，明天看谁感觉减肥药要泻了，资金应该掉头干金融了，题材股都该泻了，大家一定要当心、当心、当心。　　

天齐锂业：经综合考虑，天齐集团已将其出借的本公司A股股份全部收回，并决定于2023年10月11日提前终止参与转融通证券出借业务，其他家要跟上，关键时候要讲政治。

中国智能手机制造商vivo有员工被印度打击金融犯罪机构拘捕。这算什么回事，不欢迎在印度做手机也不能这样，员工无罪，这样手段有点下三滥了，是不是为了目的不择手段。

十月投资策略

十一长假结束，大家都该收心了，憧憬十月能否打个翻身仗，年底能过一个踏实年，十月是至关重要，我先总结，再看看过节现状，展望未来的投资机会。

国内旅游出游人数8.26亿人次，按可比口径同比增长71.3%，按可比口径较2019年增长4.1%；实现国内旅游收入7534.3亿元，按可比口径同比增长129.5%，按可比口径较2019年增长1.5%。

这个可比口径是什么意思，你们知道么？我这个人比较耿，只知道按照2019年做比较，四年后今天出行人数增长了4.1%，消费只增长1.5%，这就是我们的消费降级了嘛，怪不得今年食品饮料长期疲软。

我在6号午去商场逛一圈买衣服， 明显国庆假期人流也不大，衣服标价是提高了，折扣力度明显比以前大，我买了三件衣服（2件外套上衣+1条长裤）+一双鞋也才花2849元，4年前的价格买了性价比更高的衣服，但是让朋友定做西装说折扣很低，还要5000元，他说除非国企定制，民营企业老板定制也少了。

出行旅游是可选消费，那么必选消费就是机会，必选消费类似柴米油盐之类，这类谁都不敢抄，不过医药、白酒之类确实是机会。

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今年如果把握人工智能、中字头基本都肥的流油，如果紧握新能源、追高中字头、和人工智能、房地产今年亏损都在40%左右，赛道是多么的重要，凡是关注我的今年日子都不差。

过节期间外围市场走的很弱，欧洲各大指数都都已跌破年线（生命线），凡是跌破生命线都意味着市场走熊，亚洲市场也是一样，韩国和日本连续三周指数跌幅基本在8%，如果单纯看国际市场，我们基本都没有信心了。

国内数据整体还是一般，1、1-8月国有企业利润总额30923.7亿元 同比增长4.3%，营收同比增长4.0%。应交税费同比下降3.1%，资产负债率资产负债率64.8%，上升0.3个百分点。说真的国有企业握着这么好的资源，这样的增速是不及我的预期，全年GDP的增速是5.5%，我们一直在提倡国有企业降本增效，在这里丝毫没有体现出来。

打造特色的估值体系+提升国有资产的估值，这是我们今年的顶层策略，如果营收和利润提不上去，那也只能靠政策和口号了。

不过国资委也说了：《新一轮国有企业深化改革提升行动》，他是这样说的：企业要围绕完善上市公司治理、动态优化股权结构、提高信息披露质量、探索ESG新路径、依法合规经营等重点工作，推动央企控股上市公司治理和规范运作再上新台阶。讲白了就是要把好的资产装入上市公司，把不好的资产踢出来，股权架构重新调整。

这就是未来央国企的机会一定在改革，类似今年2月份把成都大飞机装到中航电测是一个逻辑，这是改革所带来的机会，不改革可能就是一潭死水。

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市场传言节后实行T+0，这是大势所趋、人心所向，券商虽然现在已经澄清了，说明市场有传闻，就有可能是真的，现在政策在迎合群众的呼声，我的降低印花税、大股东的减持限制都这样的。

我是这样认为的：也知道政策有很多漏洞，需要填补，可更知道冰冻三尺非一日之寒，现在刚调了一个新的副到村里，让他就是努力的改革，相信会有好转，可不知道什么样的改革才能要股市起来，那就一步步来填补漏洞吧，我们利好更多是政策给予的，未来会有更多实质性的利好出来，股市是否起来谁都不知道，还有很多人私下唱空A股，公开唱多只是迎合政策。

我想说A股最差时候也就这样了，不会再差了，至于指数下跌更多是垃圾公司和涨幅较大的品种，如果你看好的低位公司仍然可以用扫货来形容。

如下是我分享N17，看完后请在文末点评一下古井，说说你的见解！

假期深入研究了白酒，整体比较看好古井贡酒，可能大部分人都不知道他的背后的逻辑。

国厚资产是古井贡酒背后的二股东，安徽国厚资产与芜湖昱顶企业管理中心投资100亿元收购上海浦创企业管理咨询有限公100%股权，以此实现对古井集团30%股权的收购。

国厚资产背后的故事太多，公司我去过，比较熟悉，有太多的神话故事，一两句话说不清，以后在直播里慢慢说，我能看到的是他把即将倒闭的莲花味精救活了，最近股价翻倍，市值再次突破百亿。

古井后面还有两大品牌，分别是武汉的黄鹤楼和安徽明光酒厂，未来还是有很大的增量空间。

我说的是投资价值，并非荐股，没有买卖就没有伤害。

20天15板 持续避空 都是谁干的

外面调研的几家公司没有激发我购买的欲望，更多是经验+数据判断，不能出门公开说某公司不好吧，更多在直播里分享。

上周五A股难得兴奋一次，这两天又阳痿了，外资流出了63亿，也就工业母机和游戏强一点，MICC概念、能源金属领跌，狗看了都掉眼泪，盘面都懒得看了，很难找到持续性热点，下手就被套。

捷荣技术自8月30日开始，20个交易日涨了15个板，从11涨了43元，还有最近连续两个20CM涨停板的德恩精工，还有9月大涨90%的华映科技、近一月大涨46%的广信材料。前期大涨的光刻机概念牛股蓝英装备，以及近期五连板的精伦电子等。

今天就来剖析一下捷荣技术吧，捷荣技术的主营是精密模具，主要的题材概念包括智能手机、苹果华为概念等。

背后最大的赢家，很可能是华夏基金旗下的华夏智胜先锋股票基金，持有捷荣技术120万股，华夏中证500指数增强、华夏中证500指数智选，以及汇添富旗下的指数增强型基金，还有国金量化精选混合等。

如果还没卖出的话，可谓赚得盆满钵满。这些产品的最大特点，就是他们的投资策略都会采用量化策略，或者是量化增强策略。

我看到捷荣技术第八大股东是新进的自然人吴丽清，他是牛散，持有90万股，我查了一下这个人在2018年底的时候持有光莆股份，年报披露的时候股价在8.2元附近，之前长期在7元附近，高点在23元翻了三倍。

吴丽清我能查到就持有这两家公司，进去都是很快就会拉，一次是巧合，两次都是这样就不正常了。

如果游资真的玩这样的小票是很容易的，捷荣技术启动前市值20亿，十大股东持有14亿，意味外面的流通盘也就6亿，如果有2亿资金就可以控制流通盘的33%，具备强势封板的条件。

为什么这个时候能出来这样批量的强势个股呢，还是因为市场太烂了，相信这个时候强拉也不会处理他们的。才出来了德恩精工、华映科技、广信材料等。

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今晚沪深交易所进一步解释了控股股东关于破净、破发、分红不达标的的减持规定，减持不得抛向二级市场，但是还是可以通过大宗交易的，股价各家公司都在找交易所，跟倾诉，困难还是要解决的，据我了解，现实中减持更严格，除非特殊情况，否则基本别想减持。

另外投行说：新股上市也是很少的，传统行业基本在陆续撤回上市申请、科技行业不能盈利的也是没有上市机会的，最近上市芯片的很多都是垃圾，未来科技股上市也是非常严格。

这样的目的就是减少对市场的抽血，这些年流入市场资金太少了，现在外资在抽血、新股上市在抽血、各项费用在抽血，10年以前中国结算登记公司还会公布每月余额，现在都没有，可交易的资金究竟有多少，我们也不知道。

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我觉A股目前自身情况正在好转，政策漏掉在打补丁，即便这样病去如抽丝，需要时间疗伤，在没有极端重大利空情况下，应该很难破3000点，破3000点的概率应该只有10%，在A股不敢说绝对。

十月份节后大概率有一波反弹，九月份预期站上年线，这次被打脸，十月份应该不至于打脸，站上年线是大概率的，如果按照波段来说，现在这位置也是波段的下轨，即使反弹一下也就站上年线了。

现在我的策略趁节前，找机会低吸，等着节后的反弹，历史经验看，国庆之后有70%反弹，还有30%不反弹是大势不好，或者是节前涨幅过大。

我现在买了些调整充分的科技股+新型券商+少部分锂电池+华为概念+少部分医药股，我看他们成长性都是非常好的，业绩也相对确定，对公司比较有信心，这个时候没有太在意大盘，做到买定离手，剩下就交个市场了。

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对于制造业现状我补充一下我的观点，制造业如果要改变现状，就看看他有没有在国外建厂或者外国成立公司，这个规避监管或者制裁，最近日本股市和印度股市上涨是有原因，具体就不说了。

如期不加息 传闻真的么？市场在等什么？

最近从外媒传出很多消息，具体什么就不说了，说了可能明天就关禁闭了，上次我的大号股海光头就是这个原因被封了。

我看到的基本都是我们痛下狠手进行改革，整体都是利好，是不是能兑现就不知道了，不过我们现在资本市场需要大力改革，如果我是村长现在就大力改革，成功了历史不会忘记你的，否则就推倒重来，那将是所有人的罪过，定将挂在耻辱柱上。

最近利好挺多，有种像按摩一样，如果牛市能带动股市涨千点，现在冰冷心难以融化，不能解决根本性问题，必须大力才符合的定的基调：活跃资本市场，提升投资者信心。

成交量到了冰点，9.20日成交量仅仅5534亿，大家都到了提前过节的状态，离双节还有6个交易，这是不应该，历史经验是这个时候应该炒旅游、酒店，长假之前都是会有一波，这次都歇菜了

华为这次芯片的突破理应载入史册，特别是孟晚舟回国两周年，9.25日华为将有新品发布，市场可以用无视来对待，确实不应该。

我最近几天都不想看盘，市场也就零星的机会，都想去干外卖了，或者去跑滴滴了，看着盘面感觉煎熬。

市场在等什么呢？

1、市场希望美联储停下加息脚步，

①如市场所料，美联储并没有调整政策利率，但在决议措辞中保留未来继续加息的可能性；
②最新经济预期显示，多数FOMC委员认为明年底时联邦基金利率仍将在5%上方；
③鲍威尔强调，在决定是否继续加息方面，美联储将会“谨慎行事”。

此刻已经实现，就在现在人民币开始升值，这是一个信号。就目前而言人民币持续贬值的可能性不大，再贬值恐怕就要干涉了，利空基本已经释放， 市场比较关心美元降息时间，大概率是半年以后。其实大家都是知道结果的，只是等结果出来才是利好。

2、平准基金进场，上周就有传闻本周有1万亿平准基金进场，仅仅是传闻，机构需要公开的信息，我也需要看到官方信息，传闻害死人。我潜意识感觉到平准基金已经进场了，只等公布。

3、市场当前需要一个带量反弹的信号，像降低印花税、打鸡血都是不管用的，市场买账才是最根本，其实我也不知道，必须是一个振奋人心的。

如果反弹什么板块最受益呢？

1、超跌股往往是率先收益的，历次大行情启动首先是消灭低价股，低价股往往都是超跌股。

2、券商，如果反弹，券商是最先受益的，券商在股市干了卖铲子的活，比如：两融、交易佣金，券商自营。

我对战友说，这个时候可能比较煎熬，可能输时间，但不会输钱。因为你根本不可能买在最低点。该买的买上，买定离手，剩下就交给市场了。

市场需要输血 不鼓励分红 应该鼓励回购

鼓励分红，国有企业分红就会提现离场，分红了对上市公司也是抽血，市场现在连续多年没有大行情，在各项税费、大股东减持、大量新股发行，现实严重失血。呼吁不应该鼓励分红，应该鼓励回购股份。

近三年50家公司净利超10亿分红为0，准备拟订分红指引强化制度约束“铁公”，真是大快人心，虽然不是分红，起步也不会让这些糟蹋吧。

现在躺着大笔现金大多数是资源型、传统产业，目前他们都是产能过剩，账上躺着大笔现金要么去买理财，要么去收购那些不熟悉的行业，而他的投资人就是没有回报，你们说是不是应该把钱拿出来。

说鼓励分红，我说应该从大局的角度鼓励回购股份，曾经因为缺钱让你在市场融资，如果不缺钱了应该回购股份并注销，提升股份的价值，比如同样产生利润是10亿，原来是1亿股，每股产生利润是10元，回购股份1000万股，剩下9000万股，每股产生的价值差不多是11.1元，这样提升了每股的价值。

巴菲特的伯克希尔就从来没分过红，因为他觉得自己就是最好的投资人，干嘛要把钱分给更菜的股东？但巴菲特过去10年回购了近800亿美元的伯克希尔票，现在的股价是是562077美元/股，折合人民币每股408万一股，是茅台股价的223倍。苹果公司最近10年利用了利润的900亿回购股份，苹果的股价178美元，折合人民币1295元每股。

国有企业分红是直接转成利润，分红后直接体现走人，国有企业都是矿产能源、交通运输、金融等传统产业，他们才是有钱的主，如果分红他们拿走的大头，都拿去给政府还债了，茅台就是典型的案例，这是变相的给上市公司抽血。

只有可怜的散户看到分红后，立马买上其他的票，为A股添砖加瓦，甚至全家都在为股市打工，工资刚到账就转到股市了。

这些年没有牛市，各种税费+新股发行是持续在市场抽血，A股就是干尸，如果上市公司用现金回购，等于是往二级市场注入了现金去提振股价，对中小股东有利。大股东是不是看差价，中小股东是日常交易的主要参与者，他更看重股价。

坚持回购就是给A股输血，引入了长期资金，这是上层所希望的。有人希望暂停新股发行，就是就为了减少抽血，大家也多呼吁，希望我们股市走好，股市好了对大家都好！

超级大反弹还差最后一步！

现在的A股只缺国家队直接上场扫货了，每一波大底不是外资抄底，是国家队的抄底，目前进入倒计时。

在市场最为低迷的时候，我们都希望国家救市，而现实是这个时候是政策底，接着再探市场底，股市和楼市一样，越低迷就越没有人买，现在进入了救市的第三阶段，救市分为四个阶段：

1、各种利好政策出台，希望股市上涨，现实中仅仅是兴奋剂，接着股市还是回到焦灼状态，自7.24日明确：活跃资本市场，提振投资者信心，已经意识到不能只帮助企业圈钱了，否则真的应国外媒体的炒作：中国经济崩溃论。

2、政策给予打补丁，也无济于事，8.27日降低印花税、经手费，破净、破发、连续三年不分红大股东禁止减持，当然还有其他的利好作为补丁，几乎是市场期望什么利好就出什么利好。

3、直接抓人，跟踪政策对着干的人，直接抓人，东方时尚董事长徐雄就是成为政策额牺牲品，这个时候干预违规减持，这不找死么。叶飞曾经举报过，提醒大家叶飞曾经举报的公司或多或少都是有问题的，常在河边走哪有不湿鞋，只是时间问题。

4、国家队资金直接托底，这时候公募几乎是满仓了，券商直营资金也是满了，那么国家队资金直接进场托底了，只要有人卖国家队就买，直接引爆行情。

这次外资出逃，不光有对冲基金这类热钱，也包括海外主动基金这种长线资金，而他们背后的故事令人心酸。上半年不管东吴还是海通在海外路演回来后都提到一件事，就是这批长钱的心灰意冷。

这批资金是2017年后开始流入A股的，现在面临5年后的业绩考核期。但这5年来MSCI China 的区间收益率为-27.73%，相比其他市场实在太过凄惨，今年更是如此。或这也是此轮外资流出力度超出预期的原因之一，如果有钱赚为什么会退出。

我们马上进入救市最后一个步骤，所有这个时候是相对底部，国家队随时入场。有小道消息，有一万亿平准基金入场，具体入场也不会说的，只是想告诉大家目前已经到了绝对性的底部。

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最近华为概念股炒翻天了，捷荣技术周四收盘实现12天10板，华映科技周三收盘实现10天8板，广信材料周一收盘录得5天3板。

现在看到游资章建平已经进场扫货，章建平有“章盟主”、“超级牛散”、等多个称号，近期看到多利科技、拓息。

华为Mate 60 Pro和Mate 60 Pro+的出货量已上调至2000万台，这里很多炒的是情怀，更多是没有热点去炒，这个时候去炒作不会抓人的。

重要提醒，华为将在孟晚舟回国两周年之际9.25日召开新品发布会，市场还是有更多的期待，华为概念股的机会下周有望延续。

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最近两天朋友圈黄金价格突破600元多次登录热搜，我看了国际黄金现货价格，在1920附近徘徊，也没有涨多少，再看看人民币汇率的价格，也就明白了，

是人民币在持续贬值，比如2023年元旦692元可以可以兑换100美元，现在是7.28元兑换100美元。今年以来人民币就贬值了5.2%了，黄金现货是以美元计算的，折算下来黄金的涨价了，  

同时现货市场黄金涨幅也超过5.5%，从年初的1823美元涨到现在的1920美元，这就是叠加效应。

商家在进入双节后提升毛利，市场不好时候毛利在80元，现在提升到120元了，

而朋友圈热议的黄金是饰品黄金，他是有附加费的，年初买黄金大概480元每克到现在600元，涨幅超过20%，他是由人民币贬值+国际黄金涨价+商家毛利提升在一起导致了上车黄金价格突破了600元。

打爆空头

各大指数大阳直接原因是人民币升值，离岸汇率在接近历史高点新高，突然掉头向下，盘中振幅超过720点，截止下午收盘人民币汇率升值500点，盘中升值到7.30以上，做空人民币的横尸遍野。

人民的升值直接原因是中国资产值钱，对应的是我们A股资产上涨就上涨，同时外资会跟着流入，提振市场的信心，这是再简单不过的的道理，今天A股久违流入了近23亿。

究其原因是9月11日，全国外汇市场自律机制专题会议在北京召开，央妈说：该出手时就出手 坚决防范汇率超调风险，讲白了这是在继6.30日后我们再度干预了， 上图是最近13年来汇率的走势，确实有点过分，目前汇率处在最近13年的高点，央行开始干预了，在未来的一段时间汇率将进入下行通道，对股市、汇市构成直接利好。

在此之前不排除希望人民币贬值，我们出口数据不佳，中国海关周四公布布，8月出口总额较去年同期下降8.8%，这是中国对外出口数据连续第四个月出现下滑。那么想通过人民币的贬值促进外面，如果影响到我们基本盘，那还是要干预的，所有未来一段时间人民币将进入升值通道，如果在继续贬值，直接打爆。

率先出现的传闻是“网传所有融券10月1日前必须归还”，另一方面，传闻还指向所有限售股可以作为融券进行出借，有观点直指限售股融券等同于裸卖空，即凭空创设更多的可通流股票。

看到媒体的报道，最后求证的结果都不是真实的，另外也又可能即使是口头传达也不是真实的，比如融券10日1日前必须归还，应该有券商确实是这样做的，或者是部分报收的券商老总，他可以不要业绩，但是要管控风险，只是没有一刀切而已，属于个人行为，没有出文件，只是口头传达。

限售股被当做券源接触，确实相当于可流通股，只不过是针对机构，而且他们的客户群体不一样，比如买外汇的资金不会买股票一样的，融券的资金是空头力量，确实应该收紧，错的不是制度，而是我们的市场不成熟，就像让小学生自己上学、放学一样。

总之我们市场不成熟，不能跟美国、欧洲国家效仿，2016年熔断制度，造成连续多日千股跌停就是典型的案例，我们需要特色的制度。

最近一周文章比较少，今天想谈谈mate60对我国芯片和半导体的影响，我手上确实布局了一些，某头部券商汽车行业首席说：如果不是华为涉足汽车可能他也不会在研究员了。我想说华为mate60问世，全球都感到惊讶，说明我们在芯片领域的突破，美国、欧洲加强封锁，只会倒逼我们更加努力。

这样倒逼我们政府加大投入、倒逼企业快速成长，对我们A股相关企业构成实质的利好，最近芯片企业涨幅较大就是正确答案，对于相关个股的策略是：已经介入的坚定持有，没有介入寻找细分领域头部公司调整后技术上的买点，因为我相信他们未来一定会贡献业绩的，现在处在政策扶持后预期中，这就叫题材，炒题材就是超预期，这个题材可以炒。

大连热电：拟作价101.53亿元收购康辉新材 转型新材料行业

交建股份：拟购买博达新能70%股权 将业务拓宽至光伏领域

类似这种，我叫他不务正业，主营业务都做不好，涉足其他领域就能做好么？我看未必，风险比较大，我看到业务月分散，经营风险越大。

公告：张江高科，公司基本面没有变化，市场是在炒作他持股上海微电子10.8%的股份，其实上海电气才是上海微电子大股东，只是上海电气高管们已经失去信任了，好好的一副牌的他们打的稀巴烂。

政策底已经明确，迎接金九银十反弹机会！

“金九银十”的消费旺季中有望迎来边际改善，我长期说进入9月也就是我们秋季行情，秋季行情更多炒的是业绩确定性的行情，就现在还叠加来自于政策端的超跌反，对九月份行情预期是中阳，今天文章分析深层次逻辑，近期在写一篇文章分析具体看好的细分行业。

在七八月任何利好对市场来说都是利空，市场对预期的各项数据比较悲观，也就在8月创了今年的新低3053点，九十月就不一样了，我们先来看看宏观层面：

1、当前满足市场底的绝大部分条件，在7.24日提出提升资本市场活跃度，提升投资者信心后，政策响应明显加快，如降低印花税、降低经手费、房地产新政、量化交易限制等等，有种短期不把股市搞起来、经济搞起来誓不罢休的感觉，因此我们需要积极乐观，迎接年内最重要的一波做多行情。

2、PMI低位企稳反弹，逼近荣枯线，金九银十旺季来临，后续边际向好的因素有两方面，一是PPI上行下主动去库转为被动去库、二是拖累需求最显著的地产和出口最差时候已过，这些数据都给了投资者极大的信心。

3、9月美联储大概率暂停加息，美债和美元上行压力缓和，带动人民币进入易升难贬的阶段，在短期资金面偏紧和稳增长的诉求下，9月降准可期，资金回流可能性在加大，历史规律告诉我们，凡是人民币贬值、美元升值都是外资流出的时候，反之资金流入，我们密切关注汇率的走向。

4、财政政策开始发力，地方债发行提速，减税降费力度有所加大，一揽子化债方案或加速出台，35只公募基金以及备案通过，未来对于股市托底的可能性较大。提振信心上，资本市场及民营企业为主阵地。

以上宏观层面对我们经济的定位，当然跟股市没有直接关系，他给股市提供好的环境，也就是未来的预期，起码短期看是利好。

周末跟私募的朋友聊天，其中一个朋友讲了一个问题，他是这样说的“全国搞经济搞不上去，搞股市还搞不上去么？”，看看最近的政策，我们似乎在迎合市场的呼声，市场呼吁：降低印花税、大股东进行限制、量化交易进行限制，都如期出台了相关政策，7月24日迎合会议精神：提高市场活跃度，提升投资者信心。

现在的市场最核心的问题需要注入流动资金，A股最近8年都比较低迷，我们每年抽调的资金应该在2.5万亿上方，比如新股发行+大股东减持+各项税费+退市，说2.5万亿是一个保守数据，那么最近8年也有20万亿。

下一步将注入活水目前看到从下面几方面着手：

1、目前已经降低融资比例，从100%降低到80%，比如100万原来可以融100万，现在可以融资125万。这一块可以扩大2万亿。

2、目前已经降低印花税、经手费，每年可以减少2000亿抽水。

3、减少ipo发行量，控制大股东减持，这才是核心，控制好可以每年减少2万亿资金抽水。

4、最近有35只公募基金发行，目前市场低迷，应该是社保基金、国家大基金去购买，这块未来是托底的，只要有人敢卖，他就会买。

5、量化基金是武装到牙齿的机构，动辄上亿的设备软件投入，大量通道费投入，巨额人才精英投入。但是总体而言，它们还是利用了股市的交易制度缺陷，在加剧交易不公平的同时获利。

那些用一台手机装个同花顺的股民，在它们面前简直就是在用大刀长矛对抗机关枪。市场的确不能实现完全公平，但是以散户为主的市场最起码要确保相对公平。

我们从不怀疑政策，近期出台的利好非常多，也可以看出对于治理证券市场的决心，我们是政策性国家，这是看好金九银十行情主要因素，所以老股民把证券市场分为政策底和市场底，政策底是确定了，离市场底也就不远了，回归历来大行情启动之前都是这样。

最终的目的就是让储户搬家，目前我们储蓄资金有130万亿，如果真的实现了储蓄搬家也就是实现大牛市了，从而最终实现资金流到实体企业，让投资者赚钱才是最核心，这就完成了的定位。

所有说今年的金九银十非常关键，底部还是要靠政策+国家队来激发投资者信心，希望我的朋友们不要错过这金九银十的底部机会，起码这个位置调整的幅度不会很大，相反上涨的空间还是比较大的。

从A股表现看，在7.24日提出要活跃资本市场，提升投资者信心，接着以券商为代表的金融股迎来一波比较大的反弹，接着就是消灭低价股的反弹，这些都是符合牛市前期特征，接下来的特征是：第三步蓝筹的反弹撬动市场的信心，第四部科技股的龙腾虎跃带动场外资金的入场，最后一步金融大蓝筹拉高不市场的氛围推向高潮。紧接着迎来提示风险，历史不会重复但会惊人的相似。

干，不回头！

A股这些年确实是对不起所有的投资者，都让大家寒心了吧，根本原因是没赚钱，小孩找对象都不敢说做股票，否则都认为是败家的，说不定给小孩的婚事给搅黄了。

7.24日：要活跃资本市场，提振投资者信心，讲完这句话就是整个风向变了，要想投资者有信心就必须让投资者赚钱，这就是深层次的逻辑。

未来的机会在科技人工智能、AI、数据要素会诞生一批十倍牛股，这是我们国家培育未来的经济增长点，从现在开始慢慢释放业绩。消费类：白酒、医药、食品饮料、中字头会走出慢牛，这是我们现在经济增长点。

对于讲故事、坑骗投资者，想从市场套钱最终会很惨，不要怀疑执政手段，相信我们最终投资者是能赚钱的，不要看过去，要看们最终的目的。

听听我的逻辑：

目前唯有证券投资是个很大的蓄水池，承接全民的财富，回头看外贸、基建、消费动力不足，房地产断崖式下跌，它是最近20年蓄水池，目前已经失效，目前唯有通过证券这个近百万亿体量承载全民的财富。

回忆一下：房地产这个蓄水池已经失效，曾经我们赚的钱都投资到房子里，父母工资、养老钱也是给老女买房了，有了一套房后还要买二套、三套，这就是深层次的逻辑。

 降低印花税、限制大股东减持只是提振信心的一种手段而已，只是减缓对市场资金的抽血，并不能改变市场的现状。

我们A股这些年都被原始股东、各类费用给市场抽干了，每年都被抽掉2万亿以上，而市场没有资金进场，目前是收紧抽出去的资金，让各路资本入场，这次降低印花税、限制大股东减持就是拧紧水龙头了，已经获批的还有35个公募基金待发行，不要怀疑募集，这笔资金应该是国家队去认购了，最终将是万亿，把向市场抛售的那部分给托住。

最近大家看到中国交建、铁建之类崩盘，这是融资盘的爆仓，如果持续下去将会是系统性的风险，不会允许这样情况继续发生。

现在是需要提振市场信心，盘活实体经济，最终让几十万元储蓄存款搬家，全民去支持实体经济，类似农村人口往城市迁移，实现城镇化，最终大多人享受二十年的房地产红利。

储蓄搬家投资证券市场，最终支撑实体经济，未来享受企业增长所带来的红利，刚开始激发市场信心需要制度，同时还有国有资金，比如社保基金、国家大基金等等，先引爆市场，接着储蓄就开始大迁移了，从而最终带动大行情。

数据要素是矿？还是土地?

数据要素未来像土地一样，可以作为资产了，也可以叫矿了，不再是累赘，而是资产， 周二大涨的数据要素逻辑分享：

1、催化：《企业数据资源相关会计处理暂行规定》发布，自2024年1月1日开始施行。时间表超预期！

2、解释：直白点说就是数据这种说不清道不明的东西，未来可以纳入资产负债表了。在存货、无形资产、开发支出项目下均增设“数据资源”项目，自用型为无形资产，交易型为存货（企业日常活动中持有、最终目的用于出售的数据资源，符合相关条件的，应当确认为存货）。

3、意义：意味着数据资源完成了从自然资源到经济资产的跨越，对于拥有大量数据的企业是利好，因为这些资产会得到重估，会提升企业总资产和净资产，一定程度上亦能够增厚上市公司的业绩。

4、尚待确认的：数字资源纳入资产负债表，要达到何种标准才可以视为资产，哪些资产可以出售转让，如何核算，等等。需要有严格的定义，否则，又要被上市公司拿来调节报表了。

5、利好概念股：

①拥有数据资产的公司，如航天宏图、上海钢联、卓创资讯等；

②数据资源入表会刺激企业进一步挖掘数据的价值，而数据加工是为数据增值的直接方式，所以看好数据加工服务商，如易华录、深桑达、太极股份、云赛智联等。

③数据可以买卖，这会进一步提升数交所的业务流通量，相关概念股如浙数文化、万达信息等。简单理解就是交易所的费用不收了，同步券商的成本也降低，也要降佣金，本质上交易所让利给散户，对券商来说，不算利空。
此外，会加强跨部委协同形成活跃资本市场合力，引导和支持银行理财资金积极入市。
总体来说，会里做了自身能做的，接下来看更高一层，总体盘后消息偏利好！